Москва, 1 октября 2019 г.
Рейтинговое агентство «Эксперт РА» публикует исследование «Обзор банковского сектора за 1-е полугодие 2019 года: рентабельность не гарантирована».
В 1-м полугодии 2019 года, несмотря на слабый приток привлеченных средств, наблюдался рост кредитования. Драйверами роста как в розничном, так и в корпоративном сегменте выступили госбанки1. Портфель корпоративных кредитов госбанков в среднем вырос на 11 % в годовом выражении против 8 % за 2018-й, однако их розничное кредитование показало в среднем замедление (+16 % в годовом выражении по итогам 1-го полугодия 2019-го против 28 % в 2018-м).
Однако в гарантийном бизнесе частные банки были активнее государственных в последние два года. За период с 1 июля 2017 года по 1 июля 2019-го2 совокупный портфель3 гарантий частных банков вырос на 59 %, а портфель гарантий госбанков показал снижение на 4 %. В результате, доля частных банков на рынке гарантий выросла с 8 % на 1 июля 2017-го до 12 % на 1 июля 2019 года, а доля госбанков сократилась с 73 до 65 %.
Несмотря на рост всех сегментов бизнеса и снижение стоимости риска почти в два раза, рентабельность сектора стагнирует. Рентабельность капитала банковского сектора, очищенная от корректировок резервов по МСФО 9, составила 13,1 % за 1-е полугодие 2019-го в годовом выражении против 13,8 % по итогам 2018-го. В 2020 году на фоне снижения маржинальности и ухудшения качества розничных ссуд давление на рентабельность усилится.
Корпоративные банки вынуждены искать дополнительные источники дохода на фоне стагнации кредитования ЮЛ. В 1-м полугодии 2019-го у корпоративных банков кредитный портфель ЮЛ и ИП увеличился в среднем менее чем на 3 % в годовом выражении против 7 % в 2018-м. Кроме того, с 2020 года корпоративные банки, которые не имеют необходимого уровня рейтинга для работы со счетами эскроу (ruBBB-), могут оказаться отрезанными от обслуживания и кредитования застройщиков, что приведет к дальнейшему сжатию кредитования.
«Большинство банков не готовы компенсировать снижение маржинальности кредитования за счет комиссионных доходов, – отмечает директор по банковским рейтингам «Эксперт РА» Людмила Кожекина. – Несмотря на стремление банков снизить зависимость финансового результата от состояния рынка кредитования, им так и не удалось существенно повысить долю комиссионной составляющей в доходах. Так, только у 20 банков из топ-100 по активам чистые комиссионные доходы покрывают операционные расходы более чем на 50 % (среди них преимущественно розничные и универсальные банки), и всего у трех банков уровень покрытия близок к 100 %.
Таблица. Только у 20 банков из топ-100 по активам чистые комиссионные доходы покрывают операционные расходы более чем наполовину
| № п/п | Место по активам на 01.07.19 | Наименование банка | Номер лицензии | Покрытие чистыми комиссионными доходами расходов на обеспечение деятельности, % | |
| 2018 г. | 1-е пол. 2019 г. | ||||
| 1 | 79 | «КИВИ Банк» (АО) | 2241 | 108 | 145 |
| 2 | 46 | ПАО АКБ «АВАНГАРД» | 2879 | 119 | 110 |
| 3 | 4 | АО «АЛЬФА-БАНК» | 1326 | 87 | 98 |
| 4 | 36 | КБ «Ренессанс Кредит» (ООО) | 3354 | 80 | 90 |
| 5 | 34 | «РНКБ Банк» (ПАО) | 1354 | 62 | 73 |
| 6 | 22 | ПАО «Почта Банк» | 650 | 91 | 72 |
| 7 | 71 | АО «МБ Банк» | 3396 | 90 | 68 |
| 8 | 1 | ПАО Сбербанк | 1481 | 66 | 68 |
| 9 | 37 | АО «ОТП Банк» | 2766 | 54 | 65 |
| 10 | 78 | ПАО «ЧЕЛЯБИНВЕСТБАНК» | 493 | 56 | 63 |
| 11 | 41 | «Сетелем Банк» (ООО) | 2168 | 82 | 62 |
| 12 | 27 | АКБ «Абсолют Банк» (ПАО) | 2306 | 46 | 61 |
| 13 | 31 | ПАО КБ «Восточный» | 1460 | 82 | 59 |
| 14 | 99 | АБ «Девон-Кредит» (ПАО) | 1972 | 40 | 57 |
| 15 | 11 | АО «Райффайзенбанк» | 3292 | 56 | 56 |
| 16 | 20 | АО «Тинькофф Банк» | 2673 | 63 | 56 |
| 17 | 66 | ПАО СКБ Приморья «Примсоцбанк» | 2733 | 56 | 53 |
| 18 | 26 | ПАО КБ «УБРиР» | 429 | 45 | 50 |
| 19 | 92 | ООО КБ «КОЛЬЦО УРАЛА» | 65 | 49 | 50 |
| 20 | 96 | ПАО АКБ «Приморье» | 3001 | 63 | 50 |
Источник: «Эксперт РА», по данным отчетности банков
1 В рамках исследования темп прироста показателей по группам банков рассчитан как медианное значение темпов прироста каждого из банков группы. Такой способ расчета позволяет нивелировать влияние концентрации банковского сектора на крупнейших игроках и, соответственно, более объективно характеризует динамику бизнеса анализируемых групп банков.
2 Для анализа используется 12-месячный период, поскольку динамика портфеля банковских гарантий подвержена существенной сезонности.
3 По топ-100 банков по величине активов.