Рейтинговые действия, 30.09.2021

«Эксперт РА» подтвердил рейтинг АО МС Банк Рус на уровне ruА-
Поделиться
Facebook Twitter VK

PDF  

Москва, 30 сентября 2021 г.

Краткая информация о Банке:

Номер лицензии 2789
Тип лицензии Универсальная
Вхождение в ССВ Да
Головной офис г. Москва

Ключевые финансовые показатели Банка:

Показатель 01.01.21 01.08.21
Активы, млн руб. 31 537 34 505
Капитал, млн руб. 4 329 4 529
Н1.0, % 13.8 13.1
Н1.2, % 11.7 11.7
Фактический коэф. резервирования по ссудам без учета МБК, % 3.4 3.1
Просроченная задолженность в портфеле ЮЛ и ИП, % 2.7 1.7
Просроченная задолженность в портфеле ФЛ, % 2.8 3.0
Доля ключевого источника пассивов, % 66.8 66.5
Доля крупнейшего кредитора, % 66.2 65.9
Доля 10 крупнейших кредиторов, % 78.4 79.2
Покрытие обязательств (кроме субординированных) LAT, % 16.3 17.7

Источник: расчеты "Эксперт РА" по данным АО МС Банк Рус

Показатели эффективности деятельности Банка:

Показатель 2020 с 01.07.20 по 01.07.21
Чистая прибыль,
млн руб.
698 855
ROE, % 14.5 16.6
NIM, % 8.0 7.5

Источник: расчеты "Эксперт РА" по данным АО МС Банк Рус

Ведущий рейтинговый аналитик:

Анатолий Перфильев,
Младший директор, рейтинги кредитных институтов

Связанные отчеты:
Индекс здоровья банковского сектора на 1 июля 2021 года

Индекс здоровья банковского сектора на 1 апреля 2021 года

Резюме

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности АО МС Банк Рус на уровне ruА-, прогноз по рейтингу стабильный.

Рейтинг банка обусловлен приемлемыми рыночными позициями, комфортной позицией по капиталу при сильной способности к его генерации, адекватным качеством активов, удовлетворительным уровнем ликвидности и высокой оценкой корпоративного управления. Позитивное влияние на рейтинг оказывает высокая вероятность оказания финансовой поддержки со стороны материнской структуры.

АО МС Банк Рус – средний по размеру активов банк, зарегистрированный в г. Москве. Ориентирован на реализацию программ розничного автокредитования и корпоративного кредитования официальных дилеров автомобилей Mitsubishi и других брендов. Офисная сеть представлена 29 операционными кассами вне кассового узла в Москве, Московской области и Санкт-Петербурге, агентская сеть представлена дилерскими центрами Mitsubishi по всей России. Основным собственником банка является одна из крупнейших японских корпораций - Mitsubishi Corporation.

Обоснование рейтинга

Приемлемые рыночные позиции обусловлены моноспециализацией банка на автокредитовании. Специфика деятельности обуславливает слабую диверсификацию бизнеса по направлениям: индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам на 01.08.2021 составил 0,59. Банк занимает 111-е место по активам в рэнкинге «Эксперт РА» и входит в топ-10 банков по объёму портфеля розничных автокредитов. По собственной оценке банка, доля банка на рынке автокредитования в РФ по итогам 7 месяцев 2021 года составила порядка 2,2%, снизившись с 2,6% годом ранее. Основу розничного кредитного портфеля составляет кредитное сопровождение продаж новых автомобилей Mitsubishi (около 60% выдач за 6М2021). Приобретение подержанных автомобилей и автомобилей других марок на текущий момент занимает около 40% и имеет более консервативную структуру принятия решения о выдаче. Также приоритетным направлением является кредитование автодилеров на пополнение оборотного капитала и сотрудничество с лизинговыми компаниями. Автомобильный бренд Mitsubishi обеспечивает узнаваемость банка и лояльность относительно широкого круга клиентов.

Комфортная позиция по капиталу при сильной способности к его генерации. Нормативы достаточности капитала поддерживаются на приемлемом уровне (Н1.0 на 01.08.2021 составил 13,1%, Н1.1 – 10,3%, Н1.2 – 11,7%), при этом отмечается невысокая устойчивость капитала к потенциальным потерям: буфер абсорбции убытков составляет 6% базы активов, подверженных кредитному и рыночному риску. Положительная динамика величины собственных средств соразмерно росту активов под риском обеспечивает органическое развитие бизнеса банка. Стабильность процентных доходов от розничного кредитования, несмотря на некоторое снижение вследствие пандемии, при умеренных операционных издержках обуславливает высокую эффективность деятельности: за период с 01.07.2020 по 01.07.2021 RoE по РСБУ составила 16,6% (увеличившись с 11,4% годом ранее), NIM - 7,5%, CIR - 43%.

Адекватное качество активов. По состоянию на 01.08.2021 основная доля активов представлена розничным кредитным портфелем (75% активов), который характеризуется невысоким уровнем просроченной задолженности (3% портфеля, что ниже среднего значения по сопоставимым банкам) и кредитов stage3 по МСФО (1,6% портфеля по состоянию на 01.07.2021). Специфика деятельности банка обуславливает низкий уровень крупных кредитных рисков (11,1% чистых активов по состоянию на 01.08.2021) и высокую обеспеченность кредитного портфеля: имущественное покрытие ссудного портфеля без учёта МБК составило 203%. Ссуды ЮЛ за последние 12 месяцев выросли более чем в 3 раза до 3,9 млрд руб., что оказывает положительное влияние на диверсификацию активных операций. На 01.08.2021 корпоративный портфель составляет 11% активов и представлен преимущественно крупными автодилерами и лизинговыми компаниями с высоким уровнем надёжности. Средства в банках составляют 6,2% активов и размещены в кредитных организациях с высоким уровнем кредитоспособности.

Удовлетворительная ликвидная позиция обусловлена слабым запасом балансовой ликвидности: на 01.08.2021 покрытие привлеченных средств, за исключением субординированных кредитов, высоколиквидными и ликвидными активами составило 7% и 18% соответственно. Тем не менее, структуру ресурсной базы на 89% формирует долгосрочное безотзывное фондирование от компаний группы Mitsubishi Corporation под кредитные транши соответствующей срочности, что обеспечивает их относительную стабильность. Также банк имеет возможность привлечения дополнительных ресурсов от материнской структуры. В силу специфики бизнес-модели банка и долгосрочного характера кредитного продукта отмечаются близкие к нормативному максимуму значения норматива долгосрочной ликвидности (Н4 за период 01.08.2020-01.08.2021 в среднем составил 111%).

Высокая оценка корпоративного управления. Риск-менеджмент, комплаенс и организация бизнес-процессов базируются на методиках и опыте материнской структуры. Отмечается прозрачная структура собственности и высокая значимость банка для группы Mitsubishi Corporation. Топ-менеджеры имеют продолжительный опыт работы в различных сегментах финансового рынка и положительную деловую репутацию. Банк функционирует в рамках стратегии до 2022 года включительно, определенной на групповом уровне и подразумевающей поступательный рост кредитного портфеля как по ФЛ, так и по ЮЛ до уровня 28 млрд руб. и 4,5 млрд руб. соответственно. Уровень регламентации и детализации стратегического обеспечения деятельности банка является достаточным для укрепления конкурентных позиций в перспективе нескольких лет. Однако учитывая высокую конкуренцию на рынке и повышенные риски ведения бизнеса в условиях экономической нестабильности, реализация утвержденной стратегии развития, по мнению агентства, будет находиться под давлением и не позволит существенно нарастить долю банка на рынке.

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения рейтинга на текущем уровне в среднесрочной перспективе.

Раскрытие в регулятивных целях

Кредитный рейтинг АО МС Банк Рус был впервые опубликован 19.10.18. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 09.10.20.

Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты присвоения или последнего пересмотра.

При присвоении кредитного рейтинга применялась Методология присвоения рейтингов кредитоспособности банкам https://raexpert.ru/ratings/methods/current (вступила в силу 14.07.2021).

Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, АО МС Банк Рус, а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.

Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, АО МС Банк Рус принимало участие в присвоении рейтинга.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало АО МС Банк Рус дополнительных услуг.

Кредитные рейтинги, присваиваемые АО «Эксперт РА», выражают мнение АО «Эксперт РА» относительно способности рейтингуемого лица (эмитента) исполнять принятые на себя финансовые обязательства и (или) о кредитном риске его отдельных финансовых обязательств и не являются установлением фактов или рекомендацией покупать, держать или продавать те или иные ценные бумаги или активы, принимать инвестиционные решения.

Присваиваемые АО «Эксперт РА» рейтинги отражают всю относящуюся к объекту рейтинга и находящуюся в распоряжении АО «Эксперт РА» информацию, качество и достоверность которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими.

АО «Эксперт РА» не проводит аудита представленной рейтингуемыми лицами отчётности и иных данных и не несёт ответственность за их точность и полноту. АО «Эксперт РА» не несет ответственности в связи с любыми последствиями, интерпретациями, выводами, рекомендациями и иными действиями третьих лиц, прямо или косвенно связанными с рейтингом, совершенными АО «Эксперт РА» рейтинговыми действиями, а также выводами и заключениями, содержащимися в пресс-релизах, выпущенных АО «Эксперт РА», или отсутствием всего перечисленного.

Представленная информация актуальна на дату её публикации. АО «Эксперт РА» вправе вносить изменения в представленную информацию без дополнительного уведомления, если иное не определено договором с контрагентом или требованиями законодательства РФ. Единственным источником, отражающим актуальное состояние рейтинга, является официальный интернет-сайт АО «Эксперт РА» www.raexpert.ru.

Публикации по тематике


Екатерина Щурихина об ипотечных ставках и ценах на жилую недвижимость

Директор по банковским рейтингам рейтингового агентства «Эксперт РА» Екатерина Щурихина в эфире телеканала Совета Федерации «Вместе-РФ» рассказала стоит ли ждать более низких ставок по ипотечным кредитам и новых льготных жилищных программ. В месте с этим были затронуты темы субсидирования ипотечных ставок многодетным семьям и динамики цен на недвижимость. 20.01.2022

Ушли ва-банк: около половины заемщиков берут кредиты для обслуживания долгов

Известия

Ситуация с закредитованностью россиян становится всё более критичной. Почти половина заемщиков (45%) влезают в новые долги, чтобы обслуживать уже имеющиеся, показало исследование Международной конфедерации обществ потребителей (КонфОП). При этом со второй половины этого года Центробанк начнет применять прямые ограничения для банков и микрофинансовых организаций (МФО) на сверхлимитные выдачи кредитов заемщикам с высоким показателем долговой нагрузки (ПДН). Это может сделать положение людей, которые занимают на обслуживание имеющихся обязательств, безвыходным без процедуры банкротства.
19.01.2022

Как гипотетические санкции США могут повлиять на российскую и мировую экономику?

Business FM

В Сенате США предложен законопроект, подразумевающий самый широкий набор антироссийских санкций. Главная «страшилка» российской экономики — санкции по жесткому, иранскому варианту. В этом случае Россия не сможет поставлять свои ресурсы западным странам. Но возможны ли такие санкции?
15.01.2022

Долга этого мало: темпы роста личных банкротств в России замедлились

Известия

Количество судебных банкротств россиян за прошлый год увеличилось на 62%, достигнув почти 193 тыс., следует из данных проекта «Федресурс», с которыми ознакомились «Известия». При этом темпы роста несостоятельности в 2021-м замедлились по сравнению с предыдущим годом. По мнению опрошенных «Известиями» экспертов, это может быть связано с активной реструктуризацией банковских кредитов, которая позволила многим преодолеть кризисную ситуацию. Вместе с тем внесудебная практика, напротив, стала набирать обороты. Чем это объясняется и могут ли темпы роста банкротств в 2022 году снова дойти до 70% — в материале «Известий».
14.01.2022

Недоперерегулируемый

Банковской обозрение

Эксперты финансового рынка поделились с «Б.О» мнением о том, чем на регуляторном поле запомнился 2021 год, и прогнозами развития отрасли на 2022-й
11.01.2022