«Эксперт РА» подтвердил кредитный рейтинг ОАО «АСБ Беларусбанк» на уровне byAAA по национальной шкале Республики Беларусь

Москва, 7 сентября 2023 г.

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности ОАО «АСБ Беларусбанк» на уровне byAAA по национальной шкале Республики Беларусь, прогноз по рейтингу стабильный. С учетом корректировки на страновой риск при переводе кредитного рейтинга из национальной рейтинговой шкалы Республики Беларусь в национальную рейтинговую шкалу Российской Федерации ОАО «АСБ Беларусбанк» подтвержден рейтинг кредитоспособности на уровне ruA-, прогноз по рейтингу – стабильный.

Рейтинг банка обусловлен сильными рыночными позициями на территории Республики Беларусь, адекватной оценкой достаточности капитала, рентабельности и качества активов, удовлетворительной ликвидной позицией, а также умеренно высоким уровнем корпоративного управления. Сильное позитивное влияние на уровень рейтинга оказывает очень высокая вероятность оказания банку экстраординарной поддержки со стороны собственника и органов власти в случае необходимости в связи с высокой значимостью банка для экономики страны и для её банковского сектора (банк относится к I группе системной значимости).

Открытое акционерное общество «Сберегательный банк «Беларусбанк» – крупнейший банк Республики Беларусь. Банк является универсальной кредитной организацией и занимает лидирующие позиции по ключевым направлениям банковской деятельности в Республике Беларусь. По состоянию на 01.08.2023 сеть присутствия банка представлена головным офисом в Минске, 6 областными управлениями, 119 центрами банковских услуг, 958 отделениями, также банк имеет представительства в Германии и Китае.

Сильная оценка рыночных позиций.  Банк является крупнейшей кредитной организацией в Республике Беларусь (по состоянию на 01.04.2023 активы банка составляют более 40% активов национального банковского сектора) и занимает лидирующие позиции в ключевых сегментах банковского бизнеса. Клиентская база сформирована в том числе государственными структурами, а также стратегически значимыми предприятиями Республики Беларусь. По данным отчетности по МСФО, за 2022 год активы банка увеличились почти на 10%, клиентский кредитный портфель показал прирост около 6%, а привлеченные средства клиентов – около 12,5%. Универсальная специализация кредитной организации обуславливает высокую диверсификацию бизнеса по сегментам (согласно данным отчетности по национальным стандартам, индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам составил 0,26 на 01.07.2023).

Адекватная оценка достаточности капитала и рентабельности. По состоянию на 01.07.2023 банк с существенным запасом соблюдает нормативы достаточности капитала, рассчитанные в соответствии с национальными стандартами: норматив достаточности нормативного капитала составил 20,6%, капитала I уровня – 17,8%, левередж – 13,2%. По оценкам агентства, на 01.07.2023 буфер абсорбции убытков по нормативу достаточности нормативного капитала банка позволял выдержать потенциальное обесценение порядка 15% активов и внебалансовых обязательств под риском, что оценивается как комфортный уровень. Агентство обращает внимание на то, что в 2022 году – 1 полугодии 2023 года положительное влияние на достаточность капитала банка оказывали в том числе контрциклические меры, принимаемые Национальным банком Республики Беларусь. По состоянию на 01.08.2023 большая их часть перестала действовать, что при этом не привело к существенному изменению значений нормативов в связи изменением подходов к их расчету. Концентрация кредитных рисков на крупнейших заемщиках находится на умеренном уровне. При этом агентство по-прежнему отмечает крайне высокую экспозицию на крупнейшего заемщика, но учитывает, что данная концентрация не несет для банка повышенных регулятивных рисков. Средний уровень рентабельности капитала по МСФО остается на адекватном уровне: за 2021-2022 гг. ROE по прибыли после налогообложения составила около 10,5% против 9,2% за 2020-2021 гг. Также агентство по-прежнему отмечает высокую операционную эффективность банка – за 2022 год по МСФО показатель CIR составил около 42%, расходы, связанные с обеспечением деятельности, составили около 2,4% средних активов.

Адекватная оценка качества активов. Согласно данным МСФО, по состоянию на 01.01.2023 наибольшую долю в активах банка занимали кредиты клиентам (около 72% активов), которые на 2/3 предоставлены кредитами и иными активными операциями с ЮЛ и ИП, на 28% – розничным кредитным портфелем, на 5% – чистыми инвестициями в финансовую аренду и кредитами органам власти. В течение 2022 года произошли существенные изменения в качестве требований к корпоративным клиентам – доля требований 3 стадии и ПСКО снизилась с 21% до 13,6%, доля просроченной свыше 90 дней задолженности – с 3% до 0,14% при том, что по состоянию на 01.07.2022 показатель достигал 4,3%. При этом агентство обращает внимание на то, что реальная дефолтность портфеля не в полной мере отражена на балансе банка в связи с наличием практики передачи задолженности в Агентство по управлению активами, а также ее списанием на внебалансовые счета. В то же время, банк продолжает проводить работы по взысканию списанной задолженности и по части требований ожидается возмещение. Кредитный портфель физических лиц характеризуется низкой долей ссуд 3 стадии (около 0,11%) и представлен преимущественно жилищными ссудами. По-прежнему позитивное влияние на уровень рейтинга оказывает отсутствие в кредитном портфеле необеспеченных ссуд. Также агентство позитивно оценивает проводимую банком работу по снижению объема ссуд, выданных в иностранных валютах. Портфель ценных бумаг (около 6% активов) состоит преимущественно из государственных облигаций, доля обремененных ценных бумаг несущественна. Средства в кредитных организациях представлены остатками на корреспондентских счетах и преимущественно краткосрочными МБК, кредитное качество основных контрагентов оценивается как высокое.

Удовлетворительная ликвидная позиция. Текущий запас балансовой ликвидности банка оценивается как адекватный: за 1 полугодие 2023 года среднее значение показателя покрытия ликвидности (LCR) составило 161%, показателя чистого стабильного фондирования (NSFR) – 129%. По состоянию на 01.01.2023 ресурсная база достаточно диверсифицирована по источникам: средства банков и Национального банка Республики Беларусь составили около 28% обязательств, средства ФЛ – около 27%, средства ЮЛ – около 18%, средства органов власти и бюджетов – около 22%. При этом отмечается существенное снижение зависимости от средств, привлеченных от банков: на 01.07.2022 доля данного источника в обязательствах банка составляла около 38%. Часть межбанковских кредитов по-прежнему привлекается от иностранных кредитных организаций и имеет целевой характер, в связи с чем у банка возникают обязанности по соблюдению ковенантов с целью сохранения данного источника привлечения. Диверсификация ресурсной базы по клиентам оценивается как умеренная (на 01.01.2023 на долю средств 10 крупнейших кредиторов приходилось около 35% пассивов). Доля выпущенных ценных бумаг остается невысокой (около 3% обязательств).

Уровень корпоративного управления оценивается как умеренно высокий. По мнению агентства, уровень корпоративного управления соответствует масштабам деятельности банка и поставленным перед ним стратегическим задачам. Большинство топ-менеджеров имеют продолжительный опыт работы в различных сегментах финансового рынка и положительную деловую репутацию. В Наблюдательный совет входят в том числе независимые директора, что позитивно оценивается агентством. Уровень регламентации принятия решений в банке рассматривается как высокий. Действующая стратегия развития направлена на дальнейший рост масштабов бизнеса в рамках универсальной специализации, также банк продолжит осуществлять финансирование крупных проектов на территории Республики Беларусь.

Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел.: +7 (495) 225-34-44.