Рейтинговые действия, 18.02.2021

«Эксперт РА» понизил рейтинг Первоуральскбанка до уровня ruB+
Поделиться
VK

PDF  

Москва, 18 февраля 2021 г.

Краткая информация о Банке:

Номер лицензии 965
Тип лицензии Базовая
Вхождение в ССВ Да
Головной офис г. Первоуральск

Ключевые финансовые показатели Банка:

Показатель 01.01.20 01.12.20
Активы, млн руб. 3 135 3 789
Капитал, млн руб. 453 500
Н1.0, % 12.6 12.7
Н1.2, % 8.2 7.6
Фактический коэф. резервирования по ссудам без учета МБК, % 4.0 3.7
Просроченная задолженность в портфеле ЮЛ и ИП, % 0.6 0.5
Просроченная задолженность в портфеле ФЛ, % 1.4 3.0
Доля ключевого источника пассивов, % 63.3 57.6
Доля крупнейшего кредитора, % 6.3 13.2
Доля 10 крупнейших кредиторов, % 17.2 22.5
Покрытие обязательств (кроме субординированных) LAT, % 38.2 35.8

Источник: расчеты "Эксперт РА" по данным АО "ПЕРВОУРАЛЬСКБАНК"

Показатели эффективности деятельности Банка:

Показатель 2019 с 01.10.19 по 01.10.20
Чистая прибыль, млн руб. 28 33
ROE, % 7.3 8.4
NIM, % 10.9 9.1

Источник: расчеты "Эксперт РА" по данным АО "ПЕРВОУРАЛЬСКБАНК"

Ведущий рейтинговый аналитик:

Юлия Якупова,
Младший директор, рейтинги кредитных институтов

Связанные отчеты:
Прогноз банковского сектора на 2020 год: Весеннее обострение

Прогноз кредитования малого и среднего бизнеса в России на 2020 год: рекорды позади

Резюме

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» понизило рейтинг кредитоспособности Первоуральскбанка до уровня ruB+. По рейтингу установлен развивающийся прогноз. Ранее у банка действовал рейтинг на уровне ruBB- со стабильным прогнозом.

Понижение рейтинга обусловлено ухудшением капитальной и ликвидной позиции банка, что связано с активным ростом кредитного портфеля во второй половине 2020 года. Развивающийся прогноз отражает неопределенность относительно дальнейшей динамики показателей ликвидности и достаточности капитала, на которые могут повлиять как возможный рост кредитного портфеля, так и планируемое увеличение капитала банка за счет средств акционеров. Рейтинг банка обусловлен слабой оценкой рыночных позиций, ограниченной позицией по капиталу, удовлетворительными показателями рентабельности, приемлемым качеством активов, ограниченной ликвидной позицией, а также консервативной оценкой корпоративного управления.

АО «ПЕРВОУРАЛЬСКБАНК» – небольшой по величине активов банк, который специализируется на факторинговом обслуживании, а также кредитовании ЮЛ, ИП и ФЛ. Банк представлен головным офисом, 1 дополнительным офисом и 2 операционными кассами вне кассового узла, расположенными в г. Первоуральске и г. Екатеринбурге Свердловской области. Согласно раскрываемой информации, крупнейшими акционерами банка являются Юрьев С.С. (23,84%), Ерошок Д.Б. (21,37%), Брюханов М.Ю. (21,54%), Яненко В.К. (15,31%) и Трусов М.В. (14,24%).

Обоснование рейтинга

Слабая оценка рыночных позиций обусловлена незначительными конкурентными позициями кредитной организации на банковском рынке РФ (на 01.12.2020 банк занимает 246-е место по величине активов в рэнкинге «Эксперт РА»). За период с 01.12.2019 по 01.12.2020 банк существенно нарастил кредитный портфель ЮЛ и ИП (прирост составил около 51%), в том числе за счет расширения клиентской базы и привлечения новых заемщиков в сегменте МСБ, однако концентрация кредитных рисков остается на умеренно высоком уровне (на 01.12.2020 отношение крупных кредитных рисков к нетто-активам составило около 49%). Кроме того, из-за роста финансирования субъектов МСБ отмечается ухудшение оценки диверсификации бизнеса по направлениям деятельности (на 01.11.2020 индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам составил 0,43 против около 0,35 на 01.01.2020), при этом диверсификация бизнеса по доходам оценивается как адекватная (индекс Херфиндаля-Хиршмана по доходам составил около 0,25 за период с 01.10.2019 по 01.10.2020).

Ограниченная позиция по капиталу и удовлетворительные показатели рентабельности. Показатели рентабельности и операционной эффективности банка находятся на комфортном уровне (ROE по РСБУ за период с 01.10.2019 по 01.10.2020 составила около 8,5%, CIR за период с 01.10.2019 по 01.10.2020 составил 57%). Вместе с тем, деятельность банка характеризуется низкими показателями устойчивости капитала к реализации кредитных и рыночных рисков – буфер абсорбции убытков по нормативу Н1.2 по состоянию на 01.12.2020 составил около 4,7% подверженных кредитному и рыночному риску активов и внебалансовых обязательств при среднем значении указанного буфера за 12 месяцев 2020 г. на уровне около 5,2%. При этом наблюдается снижение норматива Н1.2 – на 01.12.2020 его значение составило 7,6% против 8,4% по состоянию на 01.12.2019, что также негативно оценивается агентством. Согласно предоставленной банком информации, по состоянию на 01.02.2021 норматив Н1.0=13,3%, Н1.2=9,6%. Ухудшение позиции по капиталу в течение 2020 года связано прежде всего с активным ростом кредитного портфеля банка, который наблюдается со второй половины 2020 года. Согласно заявленным планам, в среднесрочной перспективе ожидается увеличение уставного капитала банка за счет средств акционеров, что учтено в текущем рейтинге. Вместе с тем, учитывая намерения банка по наращиванию объемов кредитования и дальнейшему развитию факторинга и лизинга, а также принимая во внимание процедуры и сроки, связанные с необходимостью согласования увеличения капитала с ЦБ РФ, агентство отмечает неопределенность дальнейшей динамики капитальной позиции банка.

Приемлемое качество активов. Основу активов банка на 01.12.2020 формируют кредитный портфель ЮЛ и ИП (44% валовых активов), факторинговый портфель (около 20%), а также кредиты ФЛ (около 11%). Качество кредитного портфеля оценивается как приемлемое (на 01.12.2020 доля просроченной задолженности в кредитах ЮЛ и ИП составляет менее 1%, в кредитах ФЛ – около 3%). В течение 2020 года банк существенно нарастил корпоративный кредитный портфель, при этом агентство обращает внимание на высокую концентрацию кредитных рисков на заемщиках, занятых в сфере лизинга и сублизинга, что негативно влияет на оценку отраслевой концентрации. Кредиты ФЛ, как и прежде, характеризуются высокой долей ссуд 3-5 категорий качества (около 61% на 01.12.2020), при этом активная практика минимизации формируемых резервов на имеющееся обеспечение по ссудной задолженности ФЛ обуславливает существенную дельту между расчетными и фактически формируемыми резервами к капиталу банка (около 22% на 01.12.2020, при этом наблюдается снижение указанной дельты – на 01.01.2020 значение достигало 40%). Средства, размещенные в других кредитных организациях, составили около 7% валовых активов на 01.12.2020, кредитное качество основных банков-контрагентов рассматривается агентством как высокое. Объем размещенных в ЦБ РФ средств, в том числе депозитов, на 01.12.2020 составил около 8% валовых активов. На портфель ценных бумаг на 01.12.2020 приходится около 4% валовых активов, его качество оценивается как адекватное (доля ценных бумаг, имеющих кредитный рейтинг, сопоставимый с ruAA- и выше по шкале «Эксперт РА», составляет порядка 65%).

Ограниченная ликвидная позиция отражает снижение устойчивости запаса текущей ликвидности к досрочному изъятию средств клиентов: за период с 01.08.2020 по 01.12.2020 среднее значение доли привлеченных средств клиентов срочностью свыше 30 дней, за исключением субординированных депозитов, досрочное изъятие которых за один месяц приведет к нарушению норматива Н3, составило около 23%, при этом за период с 01.07.2019 по 01.07.2020 указанный показатель составлял около 41%. У банка имеется портфель необремененных ценных бумаг, под которых может быть привлечено дополнительное фондирование в рамках сделок РЕПО, вместе с тем агентство обращает внимание на его небольшой объем. Ресурсная база банка, как и прежде, характеризуется приемлемой зависимостью от средств ФЛ (около 58% пассивов на 01.12.2020), стоимость данного источника фондирования находится на удовлетворительном уровне (около 6,1% за III квартал 2020 года с переводом в годовое выражение). Диверсификация ресурсной базы по клиентам оценивается как умеренная (на 01.12.2020 доля средств 10 крупнейших групп кредиторов составила около 23% пассивов, доля крупнейшей группы кредиторов – около 13% пассивов).

Уровень корпоративного управления оценивается консервативно. Качество корпоративного управления в целом соответствует масштабам и направлениям деятельности банка. Вместе с тем, агентство негативно оценивает поддержание низкого уровня буфера абсорбции убытков банка, а также снижение показателей балансовой ликвидности на фоне существенного роста кредитного портфеля и наличия планов по развитию продуктовой линейки. Агентство обращает внимание на рост кассовых оборотов в отдельные месяцы 2020 года (в частности, с марта по август) в связи с активной работой банка на валютном рынке в рамках пилотного проекта по росту комиссионных доходов. Указанное, по мнению агентства, повышает операционные и регулятивные риски и требует от банка дополнительных мер по их контролю. Согласно озвученным планам, в ближайшее время банк продолжит развивать кредитования ЮЛ и ИП, ФЛ, факторинг, а также будет сделан упор на развитии лизинга как нового направления бизнеса. Агентство консервативно оценивает планы по существенному масштабированию деятельности в связи с небольшим запасом по капиталу, а также высокой конкуренцией в банковском секторе.

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен развивающийся прогноз, что предполагает равновероятным два или более варианта рейтинговых действий в среднесрочной перспективе: сохранение, повышение или снижение кредитного рейтинга.

Раскрытие в регулятивных целях

Кредитный рейтинг АО «ПЕРВОУРАЛЬСКБАНК» был впервые опубликован 12.12.2012. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 19.02.2020.

Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты выпуска настоящего пресс-релиза.

При присвоении кредитного рейтинга применялась Методология присвоения рейтингов кредитоспособности банкам https://raexpert.ru/ratings/methods/current (вступила в силу 30.07.2020).

Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, АО «ПЕРВОУРАЛЬСКБАНК», а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.

Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, АО «ПЕРВОУРАЛЬСКБАНК» принимало участие в присвоении рейтинга.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало АО «ПЕРВОУРАЛЬСКБАНК» дополнительных услуг.

Кредитные рейтинги, присваиваемые АО «Эксперт РА», выражают мнение АО «Эксперт РА» относительно способности рейтингуемого лица (эмитента) исполнять принятые на себя финансовые обязательства и (или) о кредитном риске его отдельных финансовых обязательств и не являются установлением фактов или рекомендацией покупать, держать или продавать те или иные ценные бумаги или активы, принимать инвестиционные решения.

Присваиваемые АО «Эксперт РА» рейтинги отражают всю относящуюся к объекту рейтинга и находящуюся в распоряжении АО «Эксперт РА» информацию, качество и достоверность которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими.

АО «Эксперт РА» не проводит аудита представленной рейтингуемыми лицами отчётности и иных данных и не несёт ответственность за их точность и полноту. АО «Эксперт РА» не несет ответственности в связи с любыми последствиями, интерпретациями, выводами, рекомендациями и иными действиями третьих лиц, прямо или косвенно связанными с рейтингом, совершенными АО «Эксперт РА» рейтинговыми действиями, а также выводами и заключениями, содержащимися в пресс-релизах, выпущенных АО «Эксперт РА», или отсутствием всего перечисленного.

Представленная информация актуальна на дату её публикации. АО «Эксперт РА» вправе вносить изменения в представленную информацию без дополнительного уведомления, если иное не определено договором с контрагентом или требованиями законодательства РФ. Единственным источником, отражающим актуальное состояние рейтинга, является официальный интернет-сайт АО «Эксперт РА» www.raexpert.ru.

Публикации по тематике


Аналитик назвал возможные сценарии снижения ключевой ставки в 2022 году

Прайм

Экономист Табах предсказал снижение ключевой ставки до 9% в июле и до 7,5-8% к концу года
16.06.2022

Компании занимают медленно

Коммерсант

Корпоративный кредитный портфель банков может показать значительное замедление роста по итогам года. Тем не менее компании будут продолжать занимать: текущий кризис требует значительного импортозамещения и перестройки логистики, для чего бизнесу необходимы оборотные средства. Рост рублевого корпоративного портфеля в таких условиях может составить 8–12%, но его маржинальность будет снижаться.
16.06.2022

Крупные банки надеются прожить 2022 год без докапитализации

Ведомости

Но вот наличие такой возможности у всего сектора маловероятно, считают эксперты
15.06.2022

ЦБ зафиксировал возобновление спроса россиян на наличные

РБК

В начале июня, после завершения срока краткосрочных вкладов, открытых на пике кризиса по рекордным ставкам, объем наличных в обращении вырос на ?150,4 млрд. Это на 50% выше уровней 2021-го, но в разы меньше, чем в начале марта
11.06.2022

Гражданам придется платить банкам за хранение долларов и евро

Ведомости

Банки один за другим вводят плату за обслуживание счетов в долларах и евро, называя это «вынужденной мерой», а также повышают комиссии за валютные переводы. На днях комиссии за обслуживание клиентских валютных счетов ввели «Тинькофф банк» и Райффайзенбанк. Комиссии уже есть в таких крупных банках, как Citibank, «Санкт-Петербург», «Уралсиб» и РНКБ. Планирует в скором времени ввести доплату и Росбанк, рассказал «Ведомостям» его представитель. При этом инвесткомпания «Атон» в письме клиентам предупредила о риске блокировки западной валюты на счетах в российских банках в случае дополнительных санкций, сообщил Forbes со ссылкой на свои источники.
10.06.2022