«Эксперт РА» повысил рейтинг Банку «ФК Открытие» до уровня ruАА-

Москва, 3 апреля 2019 г.

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» повысило рейтинг кредитоспособности Банку «ФК Открытие» до уровня ruАА-. По рейтингу установлен стабильный прогноз. Ранее у банка действовал рейтинг на уровне ruА с позитивным прогнозом.

Повышение кредитного рейтинга банка отражает усиление позиции по капиталу вследствие завершения процедур финансового оздоровления банка и присоединения ПАО «БИНБАНК» с 01.01.19, а также снижения объема проблемных активов. Рейтинг банка обусловлен умеренно высокой оценкой рыночных позиций, сильной ликвидностью, консервативной оценкой корпоративного управления и качества активов. Положительное влияние на уровень рейтинга оказывает высокий уровень финансовой и административной поддержки банка со стороны собственника – Банка России.

ПАО Банк «ФК Открытие» – крупный универсальный банк (9-е место по активам и 7-ое по размеру капитала в рэнкинге «Эксперт РА» на 01.01.19 без учета присоединения ПАО «БИНБАНК»), специализирующийся на комплексном обслуживании корпоративных и розничных клиентов, а также развивающий банковские услуги для МСБ, инвестиционный бизнес и Private Banking. Сеть подразделений банка охватывает порядка 70 субъектов РФ, что отражает значительный потенциал укрепления конкурентных позиций в сегментах кредитования малого и среднего бизнеса, а также физических лиц. Собственником банка является Банк России, доля участия которого превышает 99,99%.

Умеренно высокая оценка рыночных позиций обусловлена, с одной стороны, сильными конкурентными позициями банка на федеральном уровне и широкой сетью обособленных подразделений (банковская группа «ФК Открытие» входит в число лидеров по количеству отделений). С другой стороны, для банка характерна невысокая диверсификация бизнеса по сегментам (индекс Херфиндаля-Хиршмана по направлениям деятельности составил 0,417). Ключевое позитивное влияние на рейтинг оказывает статус системно-значимого банка и обусловленная этим высокая вероятность поддержки со стороны Банка России, что учтено в факторе поддержки.

Повышение оценки запаса по капиталу связано с завершением финансового оздоровления банка путем передачи с баланса проблемных активов в ноябре 2018 года и увеличения капитала вследствие присоединения ПАО «БИНБАНК». В результате с 01.10.18 на 01.02.19 запас капитала по абсорбированию убытков вырос с 10% до 20% базы подверженных кредитному риску активов и внебалансовых обязательств, а норматив Н6 стал соблюдаться со значительным запасом и составил 13,8% на 01.02.19. Объем недостаточно зарезервированных, по мнению агентства, кредитных рисков по проблемным клиентам составляет не более 5% основного капитала и не окажет существенного давления на показатели рентабельности, значительное влияние на которые в прошлом году во многом оказало восстановление резервов (за 2018 год ROE по РСБУ составил 2,4%, без учета изменения резервов — минус 18,3%).

Удовлетворительное качество активов обусловлено, с одной стороны, высокой долей ссуд IV-V категорий качества (28,4%) и просроченной задолженности (18,1%) в кредитном портфеле вследствие слабой кредитной политики, действовавшей в банке до введения временной администрации. С другой стороны, высокий уровень покрытия резервами данных кредитов (83%) и управления непрофильными активами существенно снижает риски дальнейшего давления на капитал. Корпоративный кредитный портфель характеризуется высокой отраслевой концентрацией (доля трех крупнейших отраслей составляет около 63% по итогам 2018 года, согласно МСФО) и недостаточно сбалансированной структурой обеспечения (на 01.02.19 покрытие корпоративного кредитного портфеля обеспечением без учета залога ценных бумаг, поручительств и гарантий составило около 79%). Положительное влияние на риск-профиль банка оказывает высокое кредитное качество контрагентов на МБК и портфеля ценных бумаг (на 01.02.19 более 80% портфеля представлено бумагами эмитентов с рейтингами на уровне ruAA- и выше по шкале «Эксперт РА»).

Сильная ликвидная позиция определяется высоким запасом балансовой ликвидности (уровень покрытия привлеченных средств высоколиквидными активами составил 27%, покрытие ликвидными активами средств клиентов срочностью – 62%). Банком соблюдаются с большим запасом нормативы чистого стабильного фондирования и краткосрочной ликвидности, введенные для системно значимых кредитных организаций. Вместе с тем банк располагает широким спектром источников дополнительной ликвидности (в том числе возможностью привлечения кредитов под залог ценных бумаг в рамках сделок РЕПО; в совокупности не менее 20% величины привлеченных средств банка на 01.02.19).

Консервативные оценки стратегии развития и корпоративного управления обусловлены непродолжительным сроком работы новой команды топ-менеджмента в банке. В 2019 году банк намерен существенно нарастить позиции в обслуживании МСБ, в том числе в рамках проекта «Точка», а также в сегменте экспресс-гарантий для небольших компаний. Согласно стратегии банк планирует увеличить рыночную долю по кредитованию юридических лиц до 4,3%, по кредитованию физических лиц до 3,4%. На фоне столь активного роста важной задачей будет контроль качества кредитного портфеля и повышение эффективности деятельности, что, по ожиданиям банка, в конечном счете должно привести к достижению цели в ROЕ=18% по МСФО к 2020 году. Рост пассивной базы запланирован, прежде всего, за счет средств крупных корпоративных клиентов и остатков на расчетных счетах представителей МСБ. По мнению агентства, опыт и компетенции руководства банка соответствует масштабам деятельности банка и поставленным перед ним стратегическим задачам.

На 01.02.2019 размер активов банка по РСБУ составил 1,8 трлн руб., величина собственных средств достигла 322,4 млрд руб., прибыль после налогообложения за 2018 год с учетом СПОД составила 5,9 млрд руб.

Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел.: +7 (495) 225-34-44.