Москва, 24 апреля 2024 г.
Резюме
Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности ПАО «Норвик Банк» на уровне ruBB-, прогноз по рейтингу стабильный.
Рейтинг кредитоспособности банка обусловлен ограниченной оценкой рыночных позиций, адекватным уровнем достаточности капитала, удовлетворительной операционной эффективностью, удовлетворительным качеством активов, адекватной позицией по ликвидности, а также консервативной оценкой уровня корпоративного управления.
ПАО «Норвик Банк» – небольшой по размеру активов банк, который специализируется на залоговом кредитовании и расчетно-кассовом обслуживании ФЛ, а также субъектов МСБ. Головной офис находится в г. Москве, сеть подразделений представлена 18 дополнительными офисами в Кировской области, а также г. Санкт-Петербург, г. Москва, г. Нижний Новгород, г. Пермь, г. Йошкар-Ола.
Обоснование рейтинга
Ограниченная оценка рыночных позиций обусловлена незначительными масштабами деятельности банка на российском банковском рынке. За период с 01.03.2023 по 01.03.2024 розничный кредитный портфель (основной сегмент бизнеса) показал прирост всего около 3%, чтобы было связано как со снижением спроса на кредиты в связи с высокими процентными ставками, так и с проведенной в ноябре 2023 года секьюритизацией около 10% розничного кредитного портфеля. Диверсификация деятельности по сегментам кредитного риска по-прежнему оценивается как невысокая (индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам на 01.02.2024 составил 0,48) в связи с преобладанием в активах портфеля залоговых потребительских кредитов ФЛ. Концентрация кредитных рисков на связанных сторонах оценивается как невысокая.
Адекватный уровень достаточности капитала при удовлетворительной операционной эффективности. По состоянию на 01.03.2024 нормативы достаточности капитала банка находятся на адекватном уровне (Н1.0=12,5%, Н1.1=11,3%), при этом в течение 2023 года они показывали снижение на фоне роста объемов сформированных резервов. Текущий буфер абсорбции убытков позволяет выдержать обесценение примерно до 7% активов и внебалансовых обязательств под риском, что оценивается как невысокий уровень. Кроме того, агентство обращает внимание на активную практику банка по минимизации сформированных резервов на имеющееся обеспечение (на 01.03.2024 дельта между расчетными и фактически сформированными резервами составила около 41% капитала). В то же время, поддержку капитальной позиции оказывает низкая концентрация кредитных рисков на клиентах в связи с преобладанием в активах розничных ссуд (на 01.03.2024 крупные кредитные риски к нетто-активам составили около 8%). Агентство позитивно оценивает сохранение банком в течение 2023 года уровня чистой процентной маржи (около 7,7% за 2023 год), а также чистых комиссионных доходов, но обращает внимание на рост расходов на обеспечение деятельности (CIR за 2023 год составил 83% против 75% годом ранее). В результате наблюдается снижение рентабельности бизнеса (ROE по РСБУ с учетом СПОД за 2023 год составила около 9,4% против 15,2% годом ранее).
Удовлетворительное качество активов. Розничный кредитный портфель (около 60% активов) по-прежнему преимущественно представлен кредитами, обеспеченными залогом недвижимости и прав на нее. Качество данного портфеля оценивается как приемлемое (на 01.03.2024 доля просроченной задолженности составила около 7%, около 2/3 портфеля отнесено к 3 категории качества в связи с возможностью использования заемщиками части кредитных средств на погашение имеющейся у них задолженности в других кредитных организациях). Кредиты ЮЛ и ИП занимают небольшую долю в активах (около 3% на 01.03.2024), при этом агентство отмечает существенное снижение доли просроченных ссуд в данном портфеле (около 10% на 01.03.2024 против 29% годом ранее), что связано с цессией проблемных кредитов в сентябре 2023 года. Портфель ценных бумаг (12% активов на 01.03.2024) характеризуется адекватным качеством (доля вложений в ценные бумаги эмитентов с рейтингом ruAA- и выше по шкале «Эксперт РА» составила около 88%). Порядка 16% активов приходится на средства, размещенные в кредитных организациях с высокими рейтингами кредитоспособности, а также в Банке России. Прочие активы (около 5% активов) представлены преимущественно различной дебиторской задолженностью, а также заблокированными активами, по которым банк планирует постепенное досоздание резервов.
Адекватная ликвидная позиция. Текущий запас балансовой ликвидности банка рассматривается как комфортный (на 01.03.2024 отношение ЛАТ к привлеченным средствам составило около 30%). Ключевым источником фондирования остаются средства розничных вкладчиков (около 61% пассивов). При этом агентство отмечает снижение за период с 01.03.2023 по 01.03.2024 объемов привлеченных средств ФЛ и ИП, а также ЮЛ (7% и 11% соответственно), что было связано со снижением банком принимаемых процентных рисков на фоне роста ключевой ставки. Сбалансированность активов и пассивов на горизонте свыше 1 года является адекватной (норматив Н4 составил 27,5% на 01.03.2024). Концентрация пассивов на средствах крупнейших групп кредиторов оценивается как низкая (на 01.03.2024 на долю средств 10 крупнейших групп кредиторов пришлось около 6% пассивов).
Консервативная оценка корпоративного управления. Качество корпоративного управления в целом соответствует масштабам и направлениям деятельности банка, при этом агентство по-прежнему обращает внимание на частую смену Председателя Правления банка в течение последних лет. При этом, по мнению агентства, корпоративное управление в банке в существенной степени подвержено внешнему влиянию со стороны ключевого бенефициара. В рамках стратегии развития предполагается дальнейшее развитие обеспеченного потребительского кредитования. При этом агентство отмечает характерную для всего банковского сектора стратегическую неопределенность, связанную с постоянно меняющейся конъюнктурой рынка, что может сказаться на выполнении ключевых параметров бизнес-плана.
Оценка внешнего влияния
Факторы внешнего влияния отсутствуют.
Прогноз по рейтингу
По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения кредитного рейтинга на текущем уровне на горизонте 12 месяцев.
Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел.: +7 (495) 225-34-44.
Регуляторное раскрытие
Кредитный рейтинг ПАО «Норвик Банк» был впервые опубликован 03.07.2018. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 05.05.2023.
Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты последнего рейтингового действия.
При присвоении кредитного рейтинга применялась Методология присвоения рейтингов кредитоспособности банкам https://raexpert.ru/ratings/methods/current (вступила в силу 05.02.2024).
Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, ПАО «Норвик Банк», а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.
Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, ПАО «Норвик Банк» принимал участие в присвоении рейтинга.
Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.
АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало ПАО «Норвик Банк» дополнительных услуг.
Кредитные рейтинги, присваиваемые АО «Эксперт РА», выражают мнение АО «Эксперт РА» относительно способности рейтингуемого лица (эмитента) исполнять принятые на себя финансовые обязательства и (или) о кредитном риске его отдельных финансовых обязательств и не являются установлением фактов или рекомендацией покупать, держать или продавать те или иные ценные бумаги или активы, принимать инвестиционные решения.
Присваиваемые АО «Эксперт РА» рейтинги отражают всю относящуюся к объекту рейтинга и находящуюся в распоряжении АО «Эксперт РА» информацию, качество и достоверность которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими.
АО «Эксперт РА» не проводит аудита представленной рейтингуемыми лицами отчётности и иных данных и не несёт ответственность за их точность и полноту. АО «Эксперт РА» не несет ответственности в связи с любыми последствиями, интерпретациями, выводами, рекомендациями и иными действиями третьих лиц, прямо или косвенно связанными с рейтингом, совершенными АО «Эксперт РА» рейтинговыми действиями, а также выводами и заключениями, содержащимися в пресс-релизах, выпущенных АО «Эксперт РА», или отсутствием всего перечисленного.
Представленная информация актуальна на дату её публикации. АО «Эксперт РА» вправе вносить изменения в представленную информацию без дополнительного уведомления, если иное не определено договором с контрагентом или требованиями законодательства РФ. Единственным источником, отражающим актуальное состояние рейтинга, является официальный интернет-сайт АО «Эксперт РА» www.raexpert.ru.