Рейтинговые действия, 13.08.2020

«Эксперт РА» подтвердил рейтинг Прио-Внешторгбанка на уровне ruBB и изменил прогноз на стабильный
Поделиться
Facebook Twitter VK

PDF  

Москва, 13 августа 2020 г.

Краткая информация о Банке:

Номер лицензии 212
Тип лицензии Универсальная
Вхождение в ССВ Да
Головной офис г. Рязань

Ключевые финансовые показатели Банка:

Показатель 01.01.20 01.07.20
Активы, млн руб. 16 085 16 643
Капитал, млн руб. 1 335 1 464
Н1.0, % 12.0 12.7
Н1.2, % 10.5 11.2
Фактический коэф. резервирования по ссудам без учета МБК, % 16.4 16.9
Просроченная задолженность в портфеле ЮЛ и ИП, % 9.0 7.7
Просроченная задолженность в портфеле ФЛ, % 0.8 0.9
Доля ключевого источника пассивов, % 70.2 66.8
Доля крупнейшего кредитора, % 0.6 0.8
Доля 10 крупнейших кредиторов, % 4.1 5.2
Покрытие обязательств (кроме субординированных) LAT, % 59.6 52.2

Источник: расчеты "Эксперт РА" по данным Прио-Внешторгбанк (ПАО)

Показатели эффективности деятельности Банка:

Показатель 2019 с 01.07.19 по 01.07.20
Чистая прибыль, млн руб. 227 116
ROE, % 12.0 6.5
NIM, % 5.4 3.6

Источник: расчеты "Эксперт РА" по данным Прио-Внешторгбанк (ПАО) без учета эффекта МСФО 9

Ведущий рейтинговый аналитик:

Юлия Якупова,
Ведущий аналитик, рейтинги кредитных институтов

Связанные отчеты:
Прогноз банковского сектора на 2020 год: Весеннее обострение

Особенности национального банкинга: банковский рынок России, Казахстана и Беларуси

Резюме

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности Прио-Внешторгбанка на уровне ruBB и изменило прогноз по рейтингу на стабильный. Ранее у банка действовал рейтинг на уровне ruBB с развивающимся прогнозом.

Изменение прогноза по рейтингу отражает стабилизацию капитальной позиции банка, что нашло свое отражение в укреплении нормативов достаточности собственных средств и буфера абсорбции убытков банка. Рейтинг кредитоспособности банка обусловлен ограниченной оценкой рыночных позиций, удовлетворительной позицией по капиталу и качеству активов, адекватной рентабельностью, сильной ликвидной позицией, а также консервативной оценкой корпоративного управления.

Прио-Внешторгбанк (ПАО) – небольшой по величине активов банк, который специализируется на кредитовании МСБ и розничном кредитовании, расчетно-кассовом обслуживании юридических и физических лиц, а также сделках на межбанковском рынке. Деятельность банка сосредоточена преимущественно в Рязанской области, также имеются подразделения в г. Москве, г. Воронеже и г. Троицке. Согласно раскрываемой информации, ключевыми собственниками банка являются Мазаев В.А. (29,97%), а также председатель Совета директоров Ганишин В.А. и председатель Правления Ганишин Р.В. (отец и сын, в совокупности владеют 29,97% акций банка).

Обоснование рейтинга

Ограниченная оценка рыночных позиций обусловлена несущественным объемом бизнеса банка в масштабах российского банковского рынка (на 01.07.2020 по величине активов банк занимал 150-е место в рэнкинге «Эксперт РА»), при этом диверсификация бизнеса по сегментам оценивается как умеренная (на 01.06.2020 индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам составил 0,4). Агентство отмечает, что банк является крупнейшей кредитной организацией, зарегистрированной в Рязанской области, и рассматривает значительную концентрацию клиентской базы на одном регионе (на 01.06.2020 на домашний регион приходилось около 86% кредитного портфеля ЮЛ, ИП и ФЛ) в качестве одного из основных рисков бизнес-профиля, поскольку указанное ограничивает возможности банка по росту и может оказывать давление на финансовый результат при ухудшении конъюнктуры в домашнем регионе. По оценкам агентства, доля активов, приходящаяся на связанные с банком стороны, является невысокой.

Удовлетворительная позиция по капиталу и адекватная рентабельность. За период с 01.07.2019 по 01.07.2020 отмечается рост нормативов достаточности капитала банка (норматив Н1.0 вырос с 11% до 12,7% соответственно, Н1.1 и Н1.2 выросли с 10,3% до 11,2%), при этом за указанный период буфер абсорбции убытков позволял выдержать обесценение в среднем около 7% базы подверженных кредитному и рыночному рискам активов и внебалансовых обязательств, что выше показателя по состоянию на 01.07.2019 (тогда указанный буфер составил около 5%). Бизнес банка характеризуется адекватными показателями рентабельности (в соответствии с РСБУ, за период с 01.07.2019 по 01.07.2020 ROE по прибыли после налогообложения без учета корректировок по МСФО 9 составила 6,4%) и удовлетворительной эффективностью деятельности (за период с 01.07.2019 по 01.07.2020 CIR составил около 86%, доля расходов на обеспечение деятельности - 4,7% средних активов). Вместе с тем, по мнению агентства, на фоне пандемии COVID-19 и спада деловой активности экономических субъектов возрастают риски потенциального ухудшения финансового состояния заемщиков, что в среднесрочной перспективе может привести к дополнительному досозданию РВПС и оказать давление на буфер капитала и финансовый результат банка.

Удовлетворительное качество активов. На 01.07.2020 кредитный портфель составляет основу активов банка (81% валовых активов) и представлен ссудами юридическим лицам (38% валовых активов), розничным клиентам (8% валовых активов), а также средствами на межбанковском рынке (36% валовых активов). Концентрация активных операций на объектах крупного кредитного риска является приемлемой (на 01.07.2020 отношение крупных кредитных рисков к нетто-активам составило около 31%). Качество ссудной задолженности ЮЛ, ИП и ФЛ оценивается как удовлетворительное: на 01.07.2020 уровень просроченной задолженности в кредитах ЮЛ и ИП – около 8%, в кредитах ФЛ – менее 1%, доля ссуд IV-V категорий качества составила около 24%, что заметно выше, чем в среднем по банковскому сектору. Уровень обеспеченности портфеля кредитов рассматривается как адекватный (на 01.07.2020 покрытие ссудного портфеля без учета МБК обеспечением без учета залога ценных бумаг, поручительств и гарантий составляет 166%). Средства на межбанковском рынке представлены депозитами в Банке России, а также требованиями к кредитным организациям с высокими рейтингами кредитоспособности. Наличность на 01.07.2020 составляет около 10% валовых активов и представлена денежными средствами, счетами в Банке России, а также средствами на НОСТРО-счетах в банках-контрагентах преимущественно с рейтингами на уровне ruA- и выше по шкале «Эксперт РА». Имущество составляет около 4% валовых активов на 01.07.2020, при этом около половины вложений приходится на имущество, полученное в финансовую аренду. Портфель ценных бумаг на 01.07.2020 составляет около 5% валовых активов банка и представлен вложениями в ЗПИФ недвижимости, под который создан резерв в размере порядка 50%, а также в ОФЗ.

Сильная ликвидная позиция обусловлена наличием значительного запаса балансовой ликвидности (за период с 01.07.2019 по 01.07.2020 среднее покрытие привлеченных средств высоколиквидными и ликвидными активами составило 21% и 53% соответственно). Структура фондирования банка характеризуется высокой зависимостью от средств физических лиц как основного источника фондирования (около 67% пассивов на 01.07.2020), при этом стоимость их привлечения находится на невысоком уровне (около 5% за 2кв2020). Концентрация ресурсной базы на клиентах оценивается как низкая (на 01.07.2020 доля средств 10 крупнейших групп кредиторов составила около 5% пассивов). При этом агентство отмечает ограниченный доступ банка к рыночным источникам привлечения дополнительной ликвидности ввиду несущественности объема вложений в портфель ценных бумаг.

Уровень корпоративного управления оценивается консервативно. Качество корпоративного управления в целом соответствует уровню банков сопоставимой специализации и масштабов деятельности. Вместе с тем, агентство, как и прежде, отмечает интенсивный наличный денежный оборот в банке (в среднем за период с 01.07.2019 по 01.07.2020 отношение дебетовых оборотов по счетам 20202 и 20209 к средним активам составило около 74%, а в отдельные месяцы превышало 80%), что может становиться причиной повышенных операционных рисков на фоне отсутствия существенной страховой защиты наличности. В настоящее время банк работает в рамках стратегии развития на 2020-2023 гг., которая не предполагает изменения бизнес-профиля банка. Банк продолжит развиваться как универсальная кредитная организация, при этом планируется наращивание кредитного портфеля субъектам МСБ при сохранении текущего объема розничного портфеля. Вместе с тем, по мнению агентства, в связи с ухудшением макроэкономической ситуации в стране возможно недостижение банком отдельных стратегических целей по итогам 2020 года.

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения рейтинга на текущем уровне в среднесрочной перспективе.

Раскрытие в регулятивных целях

Кредитный рейтинг Прио-Внешторгбанк (ПАО) был впервые опубликован 25.09.2009. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 19.09.2019.

Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты выпуска настоящего пресс-релиза.

При присвоении кредитного рейтинга применялась Методология присвоения рейтингов кредитоспособности банкам https://raexpert.ru/ratings/methods/current (вступила в силу 30.07.2020).

Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, Прио-Внешторгбанк (ПАО), а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.

Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, Прио-Внешторгбанк (ПАО) принимало участие в присвоении рейтинга.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало Прио-Внешторгбанк (ПАО) дополнительных услуг.

Кредитные рейтинги, присваиваемые АО «Эксперт РА», выражают мнение АО «Эксперт РА» относительно способности рейтингуемого лица (эмитента) исполнять принятые на себя финансовые обязательства и (или) о кредитном риске его отдельных финансовых обязательств и не являются установлением фактов или рекомендацией покупать, держать или продавать те или иные ценные бумаги или активы, принимать инвестиционные решения.

Присваиваемые АО «Эксперт РА» рейтинги отражают всю относящуюся к объекту рейтинга и находящуюся в распоряжении АО «Эксперт РА» информацию, качество и достоверность которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими.

АО «Эксперт РА» не проводит аудита представленной рейтингуемыми лицами отчётности и иных данных и не несёт ответственность за их точность и полноту. АО «Эксперт РА» не несет ответственности в связи с любыми последствиями, интерпретациями, выводами, рекомендациями и иными действиями третьих лиц, прямо или косвенно связанными с рейтингом, совершенными АО «Эксперт РА» рейтинговыми действиями, а также выводами и заключениями, содержащимися в пресс-релизах, выпущенных АО «Эксперт РА», или отсутствием всего перечисленного.

Представленная информация актуальна на дату её публикации. АО «Эксперт РА» вправе вносить изменения в представленную информацию без дополнительного уведомления, если иное не определено договором с контрагентом или требованиями законодательства РФ. Единственным источником, отражающим актуальное состояние рейтинга, является официальный интернет-сайт АО «Эксперт РА» www.raexpert.ru.

Публикации по тематике


Юрий Беликов на РБК ТВ об индексе здоровья банковского сектора

Управляющий директор по валидации рейтингового агентства «Эксперт РА» Юрий Беликов на РБК ТВ о прогнозах по банковскому сектору и вероятности дефолтов банков 24.11.2020

Утомленные карантином

Снижение качества потребительских ссуд из-за падения платежеспособности населения привело к двукратному росту стоимости риска с начала года и как следствие к сокращению рентабельности банков. Несмотря на восстановление розничного кредитования во второй половине года, по итогам всего 2020-го сокращение рентабельности розничных игроков может составить от 30 до 50%, по оценкам «Эксперт РА». 11.11.2020

Искусство пускать пузыри: угрожает ли России ипотечный кризис

Нынешний кризис необычно повлиял на рынок недвижимости: и объемы ипотеки, и цены на жилье пошли вверх. Грозит ли экономике ипотечный пузырь, или ситуация остается под контролем? По мнению главного экономиста «Эксперт РА», доцента ВШЭ и экономического факультета МГУ Антона Табаха, негативный сценарий пока маловероятен. 21.10.2020

Борьба за место под солнцем – как выживают региональные банки

Конкурентная среда на российском кредитном рынке продолжает ухудшаться. За последние семь лет доля региональных банков в активах сократилась вдвое. 19.10.2020

Рынок потребкредитования снизился впервые за три года

Но при отсутствии макроэкономических шоков по итогам года может показать рост на 5–10% 16.10.2020