«Эксперт РА» подтвердил рейтинг «Первому Клиентскому Банку» на уровне ruB- и изменил прогноз на негативный

Москва, 18 июля 2019 г.

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности «Первому Клиентскому Банку» на уровне ruB-. По рейтингу установлен негативный прогноз. Ранее у банка действовал рейтинг на уровне ruB- со стабильным прогнозом.

Изменение прогноза по рейтингу обусловлено снижением качества портфеля банковских гарантий в связи с наличием крупной выплаты и, как следствие, доформированием дополнительных резервов на возможные потери, что приведет к негативному влиянию на показатели рентабельности банка и окажет дополнительное давление на капитал. Кроме того, агентство ожидает сжатие бизнеса банка в связи с рисками усиления регулирования в сегменте предоставления банковских гарантий и осуществления валютно-обменных операций.

Рейтинг банка обусловлен слабой оценкой рыночных позиций, удовлетворительными позициями по капиталу, адекватной ликвидной позицией, удовлетворительным качеством активов, а также консервативной оценкой корпоративного управления.

ООО «Первый Клиентский Банк» – небольшой по размеру активов банк, специализирующийся на кредитовании и расчетно-кассовом обслуживании юридических лиц, а также выдаче банковских гарантий. Головной офис банка, а также 2 операционные кассы вне кассового узла расположены в г. Москве. Банк принадлежит 14-ти физическим лицам, крупнейшими бенефициарами являются Мухин Г.Б. и его супруга Мухина Е.В. (совместно владеют 17,49%), Климчук Д.Б. (11,62%), Дмитриев С.В. (11,1%), Грицаенко А.В. (10,64%).

Слабая оценка рыночных позиций обусловлена незначительными конкурентными позициями банка на российском банковском рынке (276-ое место по активам на 01.06.2019 в рэнкинге «Эксперт РА»), а также узкой клиентской базой в части кредитования (всего 18 заемщиков ЮЛ и ИП и 63 заемщика ФЛ на 01.04.2019). За период с 01.06.2018 по 01.06.2019 банк существенно нарастил объем выданных банковских гарантий (более чем в 2 раза), при этом по состоянию на 01.06.2019 портфель гарантий превышает капитал банка в 3,6 раз. Агентство отмечает ограниченные перспективы развития банка, обусловленные рисками усиления регулирования предоставления банковских гарантий, а также высокой конкуренцией в указанном сегменте. Кроме того, ограничивает конкурентные позиции банка отсутствие лицензии на привлечение во вклады денежных средств физических лиц.

Удовлетворительная позиция по капиталу и показателям рентабельности бизнеса. Банк имеет высокие показатели достаточности собственных средств (на 01.06.2019 Н1.0=17%, Н1.1=Н1.2=15%), что обуславливает приемлемую устойчивость капитала к реализации кредитных рисков (на 01.06.2019 запас капитала по нормативу Н1.2 позволяет выдерживать обесценение около 22% базы подверженных кредитному и рыночному риску активов и внебалансовых обязательств). В соответствии с РСБУ ROE за период с 01.04.2018 по 01.04.2019 составляет около 25%. Вместе с тем, агентство ожидает снижение показателей достаточности капитала и рентабельности банка в связи с наличием выплат по банковским гарантиям и, как следствие, доформированием дополнительных резервов на возможные потери в существенных объемах. Позитивное влияние на уровень рейтинга оказывает приемлемый уровень операционной эффективности банка (уровень покрытия чистыми процентными и комиссионными доходами расходов на обеспечение деятельности за I квартал 2019 г. составил 280%, расходы на обеспечение деятельности за период с 01.04.2018 по 01.04.2019 составляют около 4% средних активов).

Удовлетворительное качество активов. Основу активов банка на 01.06.2019 формирует ссудная задолженность, представленная требованиям к юридическим лицам и ИП (29% валовых активов), а также к физическим лицам (22% валовых активов). Доля просроченной задолженности в ссудном портфеле юридических лиц и ИП на 01.06.2019 составляет 1%, доля ссуд III-IV категорий качества – около 15%, что позитивно оценивается агентством. Вместе с тем, для корпоративного кредитного портфеля характерен невысокий уровень отраслевой диверсификации (на 01.04.2019 доля кредитов, выданных предприятиям, занятым в сфере строительства, составила около 29%). Портфель ссуд физических лиц имеет низкое качество в связи с высокой долей ссуд III-V категорий качества (на 01.06.2019 около 73% портфеля) и высокой долей просроченной задолженности (на 01.06.2019 около 10%). Уровень обеспеченности ссудного портфеля рассматривается агентством как приемлемый (на 01.06.2019 покрытие ссудного портфеля обеспечением без учета залога ценных бумаг, поручительств и гарантий составило 104%). Вместе с тем, агентство обращает внимание на недостаточно консервативную политику резервирования банка в связи с распространенной практикой уменьшения резервов за счет принятого в залог обеспечения (на 01.06.2019 отношение дельты между расчетными и фактически сформированными резервами к капиталу составило 22%). Требования к кредитным организациям составляют 29% валовых активов и представлены, преимущественно, РЕПО с НКЦ, а также средствами в кредитных организациях с высокими рейтингами кредитоспособности.

Удовлетворительное качество портфеля гарантий.  За период с 01.06.2018 по 01.06.2019 портфель банковских гарантий вырос более чем в 2 раза, что привело к существенному росту крупных кредитных рисков (на 01.06.2019 крупные кредитные риски к нетто-активам составляют 124% против 70% на 01.06.2018). Гарантийный портфель на 01.06.2019 характеризуется высокой концентрацией на принципалах, занятых в сфере дорожного и инфраструктурного строительства (около 46% от объема выданных банковских гарантий), при этом около 86% гарантий выдано в рамках Федерального закона №44-ФЗ. Доля гарантий I-II категорий качества по состоянию на 01.06.2019 составляет около 99% портфеля гарантий, вместе с тем негативное влияние на уровень рейтинга оказывает реализация крупного риска по банковской гарантии, в связи с чем отношение суммы выплат к совокупному объему выданных гарантий и поручительств составит около 4% за последние 12 месяцев.

Адекватная ликвидная позиция обусловлена существенным запасом балансовой ликвидности (на 01.06.2019 ликвидные активы покрывают около 79% привлеченных средств, Н3=136%). Банк не имеет лицензии на привлечение средств физических лиц, что существенно ограничивает его возможности по диверсификации пассивов (на 01.06.2019 средства юридических лиц составляют 54% пассивов), при этом ресурсная база банка в значительной степени сконцентрирована на крупнейших кредиторах (доля средств 10 крупнейших групп кредиторов в пассивах – 47% на 01.06.2019). Агентство отмечает высокую волатильность привлеченных средств юридических лиц (в течение последних 12 месяцев наибольший отток наблюдался в январе 2019 г. (26%), приток – в ноябре 2018 г. (18%) и декабре 2018 г. (20%)). Сдерживающее влияние на рейтинг оказывает отсутствие рыночных источников привлечения дополнительной ликвидности (на 01.06.2019 у банка отсутствует портфель ценных бумаг).

Консервативная оценка корпоративного управления. Агентство отмечает отдельные недостатки в организации управления рисками банка, а также недостаточную независимость менеджмента банка в принятии управленческих решений (ключевые управленческие решения, по мнению агентства, сконцентрированы на собственниках банка). Среди сдерживающих факторов агентство выделяет деконцентрированную структуру собственности (банком владеют 14 физических лиц, на крупнейшего бенефициара приходится менее 20% долей владения банком). Банк осуществляет деятельность в рамках стратегии развития на 2019-2023 гг., однако, по мнению агентства, уровень регламентации и детализации стратегического обеспечения деятельности может оказаться недостаточным для достижения долгосрочных целей и укрепления конкурентных позиций банка в перспективе нескольких лет.

На 01.06.2019 величина нетто-активов банка по РСБУ составила 3,4 млрд руб., величина собственных средств – 1,4 млрд руб., прибыль после налогообложения за 5 месяцев 2019 года – 40,2 млн руб.

Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел.: +7 (495) 225-34-44.