Москва, 25 декабря 2017 г.
Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг финансовой надежности страховой компании «Орбита» на уровне ruCCC со стабильным прогнозом.
Деятельность страховой компании «Орбита» связана со страхованием ответственности в области строительства и проектирования. Компания представлена в Москве и не имеет филиалов в других регионах РФ. По классификации Агентства, страховщик отнесен к 5 размерному классу, за 9 месяцев 2017 года компания заняла 174 место по объему взносов, по данным Банка России.
Крайне негативное влияние на уровень рейтинга компании оказывает сокращение страховых взносов на 85,6% за 9 месяцев 2017 года по сравнению с 9 месяцами 2016 года. Снижение взносов было связано с приостановлением действия лицензии компании на осуществление страхования c 08.09.2016 по 04.05.2017 и введением временной администрации. Применение лицензионных санкций в отношении компании в недавнем прошлом, согласно методологии Агентства, оказывает существенное давление на рейтинг.
В качестве значимого негативного фактора отмечается высокая доля земельных участков, оплаченных ценными бумагами, в активах компании (25,7% на 30.09.2017). При этом вложения, представленные денежными средствами и депозитами, оцениваются позитивно. Доля высоколиквидных активов с рейтингами на уровне ruAA по шкале «Эксперт РА» и выше составила 60,5% на 30.09.2017. На крупнейшего контрагента пришлось 22,6% активов страховщика, на трех крупнейших - 60,5% на 30.09.2017. Высокая надежность крупнейших контрагентов позволила повысить оценку за диверсификацию активов. Рентабельность инвестированного капитала оценивается как невысокая (0,6% за 9 месяцев 2017 года).
Страховой бизнес компании диверсифицирован слабо, на крупнейшее направление деятельности - страхование гражданской ответственности за причинение вреда вследствие недостатков товаров, работ, услуг - приходится 50,3% взносов за 9 месяцев 2017 года. При этом отмечается отрицательный технический результат от операций по страхованию финансовых и предпринимательских рисков в размере -1 259 тыс рублей за 9 месяцев 2017 года, что составило 15% от взносов-нетто по этому виду. Структура каналов распространения страховых продуктов достаточно диверсифицирована. Продажи осуществляются преимущественно через других юридических лиц (50,6% взносов за 9 месяцев 2017 года) и агентскую сеть (40,7%), однако негативное влияние на рейтинг оказывает высокое комиссионное вознаграждение, уплачиваемое посредникам (42,5% - юридическим лицам, 46,2% - агентам за 9 месяцев 2017 года). Клиентская база компании хорошо диверсифицирована, доля 5 крупнейших клиентов во взносах за 9 месяцев 2017 года не превышала 5%.
Компания оставляет на собственном удержании высокие риски, что оценивается негативно. Так, на 30.09.2017 отношение максимально возможной страховой выплаты-нетто к собственным средствам составляет 23,4% и выплаты-брутто - 52%, при этом компания не имеет опыта урегулирования крупных убытков. В части рисков, переданных в перестрахование, отмечается высокое качество перестраховочной защиты. За 9 месяцев 2017 года доля перестраховщиков с рейтингами ruBBB- по шкале «Эксперт РА» и выше составила 99,7% от взносов, переданных в перестрахование.
Показатели ликвидности и платежеспособности компании находятся на высоком уровне. Коэффициент текущей ликвидности на 30.09.2017 составил 3,57, уточненной страховой ликвидности-нетто - 4,15, отклонение фактического размера маржи платежеспособности от нормативного значения составило 77,7%. Отношение кредиторской задолженности и прочих обязательств к пассивам составило 3,4% на 30.09.2017, что является невысоким значением.
По итогам 9 месяцев 2017 года компания получила убыток, рентабельность активов составила -1,5%, рентабельность собственных средств: -1,9%. Доля расходов на ведение дела во взносах-нетто составила 259,6% за 9 месяцев 2017 года, что оказало давление на значение комбинированного коэффициента убыточности-нетто (116,3% за 9 месяцев 2017 года).
Основными видами страхования для ООО СК «Орбита» являются страхование гражданской ответственности за причинение вреда вследствие недостатков товаров, работ, услуг и страхование предпринимательских рисков. По данным «Эксперт РА», на 30.09.2017 активы страховщика составили 268,2 млн рублей, собственные средства - 213,7 млн рублей, уставный капитал - 146,3 млн рублей, страховые взносы за 9 мес. 2017 г. составили 24,6 млн рублей.
Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел.: +7 (495) 225-34-44.
Применяемые рейтинговые методологии: методология присвоения рейтингов финансовой надежности страховых компаний http://raexpert.ru/ratings/insurance/method/ (применяемая версия методологии вступила в силу 06.10.2017). Ключевые источники информации: данные ООО СК «Орбита», Банк России, «Эксперт РА».
Рейтинг финансовой надежности впервые был присвоен объекту рейтинга 25.09.2015. Предыдущий релиз о рейтинговом действии в отношении объекта рейтинга был опубликован 06.06.2017. Рейтинговый комитет в отношении публикуемого рейтингового действия был проведен 18.12.2017. Пересмотр прогноза по рейтингу ожидается не позднее, чем через 12 месяцев. Рейтинг финансовой надежности был инициирован объектом рейтинга (с рейтингуемым лицом заключен договор об осуществлении рейтинговых действий), объект рейтинга принимал участие в присвоении рейтинга. Агентство в течение последних 12 месяцев не оказывало рейтингуемому лицу дополнительные (отличные от присвоения и мониторинга (поддержания) присвоенного рейтинга) услуги. Рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию, включая информацию, полученную от третьих лиц и из публичных (общедоступных) источников, относящуюся к объекту рейтинга, которая находится в распоряжении Агентства, достоверность и качество которой, по мнению Агентства, являются надлежащими. Информация, используемая Агентством, является достаточной для применения методологии.
Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.
Рейтинги выражают мнение АО «Эксперт РА» и не являются установлением фактов или рекомендацией покупать, держать или продавать те или иные ценные бумаги или активы, принимать инвестиционные решения. Агентство не несет ответственности в связи с любыми последствиями, интерпретациями, выводами, рекомендациями и иными действиями третьих лиц, прямо или косвенно связанными с рейтингом, совершенными Агентством рейтинговыми действиями, а также выводами и заключениями, содержащимися в пресс-релизах, выпущенных Агентством, или отсутствием всего перечисленного. Единственным источником, отражающим актуальное состояние рейтинга, является официальный интернет-сайт Агентства www.raexpert.ru.