«Эксперт РА» подтвердил кредитный рейтинг ООО «УралБизнесЛизинг» на уровне ruBВ+

Москва, 19.10.2026

Резюме

«Эксперт РА» подтвердил рейтинг кредитоспособности ООО «УралБизнесЛизинг» (далее – Компания, Лизингодатель) на уровне ruВВ+, прогноз по рейтингу стабильный.

Рейтинг обусловлен приемлемыми рыночными позициями, удовлетворительной достаточностью капитала при адекватной эффективности деятельности, удовлетворительным качеством активов, адекватной ликвидной позицией и удовлетворительной оценкой корпоративного управления.

ООО «УралБизнесЛизинг» – универсальная лизинговая организация, в портфеле которой преобладают грузовой транспорт и строительная техника, машиностроительное и сельскохозяйственное оборудование. Компания создана в 2004 году в качестве дополнительного канала продаж крупнейшего в Удмуртии дилера коммерческого, грузового и пассажирского автотранспорта, и затем перешла на самостоятельное развитие. Головной офис Лизингодателя находится в Ижевске, Компания имеет 3 представительства в Удмуртии, а также подразделения в Москве, Татарстане, Пермском крае, Екатеринбурге, Пензе и Оренбурге.

Обоснование рейтинга

Приемлемые рыночные позиции отражают масштабы бизнеса Компании на федеральном лизинговом рынке: остаток чистых инвестиций в лизинг (далее – ЧИЛ) и активов в операционной аренде на 01.07.2026 составил 35,4 млрд руб., увеличившись на 10% относительно 01.07.2025, при этом доля Компании на рынке составила менее 1%. По итогам 1пг2026 Лизингодатель занял 19-е место в рэнкинге АО «Эксперт РА» по объему портфеля и 17-е место по объему нового бизнеса. Лизинговый портфель диверсифицирован по сегментам (на крупнейший – грузовой транспорт – приходится 27% портфеля) и поставщикам имущества (доля 5 крупнейших составляет около 7% портфеля). Клиентская база Компании включает более 3700 лизингополучателей, преимущественно из категории субъектов МСБ, при этом 60% лизингового портфеля приходится на Приволжский и Уральский федеральные округа. Объём активных операций со связанными сторонами оценивается как низкий.

Удовлетворительная достаточность капитала при адекватной эффективности деятельности. Коэффициент автономии Компании согласно отчетности по РСБУ увеличился с 9 до 10% за период с 01.07.2025 по 01.07.2026 по мере роста собственных средств на 27% за счет капитализации прибыли за этот же период. Кредитные риски диверсифицированы по контрагентам: на крупнейший объект кредитного риска приходится 3,5% от совокупной величины кредитных рисков, на 10 крупнейших объектов – около 19%. Бизнес характеризуется комфортным уровнем прибыльности: рентабельность капитала за период с 01.07.2025 по 01.07.2026 составила около 25%, рентабельность активов – 2,4%, значения этих показателей за соответствующий период годом ранее составляли 18,8 и 1,6%.  Операционная эффективность оценивается на адекватном уровне: расходы на ведение деятельности составили 19% чистых доходов за указанный период. Компания придерживается консервативной дивидендной политики, распределение прибыли за 2025 год в значительном размере не планируется, что окажет поддержку капитальной позиции.

Удовлетворительное качество активов. Основным компонентом в активах Компании является ЧИЛ, доля которого составила 83% на 01.07.2026. Доля ЧИЛ с просроченной задолженностью сроком более 90 дней составила 2,0% на 01.07.2026 против 2,2% годом ранее, при этом Агентство отмечает рост доли изъятого имущества на балансе с 0,2% до 1,2% за период с 01.07.2025 до 01.07.2026. Лизинговый портфель адекватно диверсифицирован по отраслям деятельности лизингополучателей: доля топ-3 отраслей составляет 52%, что сопоставимо с показателем предыдущего года, ключевые отрасли представлены транспортными услугами, обрабатывающими производствами и строительством. За период с 01.07.2025 по 01.07.2026 средний размер авансов по сделкам составил около 14% от объема нового бизнеса, что оценивается как невысокий уровень. Позитивное влияние на рейтинг, как и прежде, оказывает высокий уровень страховой защиты лизингового имущества: почти все предметы лизинга застрахованы в компаниях с рейтингами на уровне ruА+ и выше по шкале «Эксперт РА». Около 5% валюты баланса Компании составляют авансы поставщикам лизингового имущества, качество которых оценено как приемлемое, ещё 4% активов – денежные средства на счетах в кредитных организациях, имеющих преимущественно рейтинги кредитоспособности на уровне ruВВВ+ и выше по шкале «Эксперт РА».

Адекватная позиция по ликвидности. Банковские кредиты занимают доминирующую долю в пассивах Компании (около 84%), при этом Агентство отмечает рост доли крупнейшего кредитора с 17% до почти 29% пассивов за период с 01.07.2025 по 01.07.2026. В качестве источника финансирования для развития бизнеса Компания рассматривает невыбранные кредитные линии в размере, эквивалентном 22% пассивов. Значение коэффициента текущей ликвидности составило 1,2 на 01.07.2026, что оценивается Агентством как высокий уровень. Давление на рейтинговую оценку оказывает уровень покрытия процентных расходов операционными доходами, который оценивается как невысокий – 1,2 за период с 01.07.2025 по 01.07.2026.

Уровень корпоративного управления оценивается как удовлетворительный. Организационная структура и структура собственности являются прозрачными, топ-менеджмент Компании имеет достаточные опыт и компетенции в лизинговой сфере, также в Компании функционирует совет директоров, в котором отсутствуют независимые члены. В то же время, по мнению Агентства, сохраняется высокая зависимость Лизингодателя от управленческих решений контролирующего бенефициара. В организационной структуре Компании не выделено подразделение по управлению рисками, однако имеется комитет по рискам, а функции риск-менеджмента возложены на различные отделы в рамках их полномочий: в частности, структура Компании включает в себя отдел взыскания, департамент мониторинга проблемной задолженности и департамент по работе с залоговым обеспечением. По-прежнему сдерживающее влияние на рейтинг оказывает отсутствие практики ротации аудитора. Информационная прозрачность Компании оценивается как невысокая: на сайте не публикуется финансовая отчетность, отсутствует информация о руководстве и подробных показателях деятельности. Агентство отмечает отсутствие у Лизингодателя отдельного документа, описывающего стратегические приоритеты. Компания устанавливает целевые ориентиры для подразделений приказом генерального директора, ее текущий финансовый план предполагает сохранение масштабов бизнеса без изменения специализации Компании.

Оценка внешнего влияния

Факторы внешнего влияния отсутствуют

Компоненты рейтинга

Оценка собственной кредитоспособности: ruBВ+

Оценка внешнего влияния: -

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения кредитного рейтинга на текущем уровне на горизонте 12 месяцев.

Регуляторное раскрытие