Москва, 17 апреля 2024 г.
Резюме
Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности АО «ВЛАДБИЗНЕСБАНК» (далее - банк) на уровне ruBBB-, прогноз по рейтингу – стабильный.
Рейтинг банка обусловлен слабой оценкой рыночных позиций, адекватной позицией по капиталу, адекватной оценкой качества активов и комфортной ликвидной позицией, а также консервативной оценкой корпоративного управления.
АО «ВЛАДБИЗНЕСБАНК» - небольшой по размеру активов банк, специализирующийся на кредитовании и расчетно-кассовом обслуживании предприятий МСБ и физических лиц. Помимо головного офиса в г. Владимире сеть подразделений включает 5 дополнительных офисов во Владимирской области, а также по 1 дополнительному офису в г. Москве и в г. Нижнем Новгороде.
Обоснование рейтинга
Слабая оценка рыночных позиций отражает незначительные масштабы деятельности кредитной организации на банковском рынке РФ (по оценке агентства, банк не входит в топ-200 по величине активов) и ограниченность ее клиентской базы. Бизнес банка преимущественно сконцентрирован на Владимировкой области. Банк сохраняет комфортный уровень диверсификации бизнеса по сегментам: индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам составил 0,38 на 01.01.2024. Агентство отмечает прирост кредитного портфеля ЮЛ на 12% за 2023 год, однако доля рынка по соответствующему показателю сохраняется ниже 0,01%. Концентрация кредитных рисков на связанных с банком или его менеджментом сторонах оценивается как низкая.
Адекватная позиция по капиталу. Банк традиционно поддерживает высокие показатели достаточности капитала (Н1.0=20,4%, Н1.2=17,4% на 01.02.2024), при этом буфер капитала позволяет выдержать потенциальное обесценение свыше 17% активов и внебалансовых обязательств под риском. Банк стабильно распределяет на выплату дивидендов от четверти до половины от объема годовой чистой прибыли. Для банка характерна невысокая рентабельность деятельности: за 2023 год ROE по РСБУ составила 6,2% (без учета СПОД) против порядка 5% в среднем за 2020-2022 годы. Концентрация активных операций на крупнейших кредитных рисках находится комфортном уровне (крупные кредитные риски к нетто-активам на 01.02.2024 составили 27%, доля крупнейшего заемщика в нетто-активах достигала 3% в январе).
Адекватное качество активов. На 01.02.2024 в структуре валовых активов банка преобладает кредитный портфель, на который совокупно приходится 57%. Портфель примерно поровну представлен розничными кредитами и кредитами МСБ. Качество корпоративного кредитного портфеля характеризуется сокращением уровня просроченной задолженности (0,6% на 01.02.2024, против 3,4% годом ранее) и доли ссуд IV-V категорий качества (до 1,4% против 3,9% на 01.02.2023). Отраслевая диверсификация кредитов ЮЛ и ИП традиционно оценивается как невысокая. Обеспеченность кредитов сохраняется на комфортном уровне, с преобладанием залога недвижимости. Розничный портфель представлен преимущественно ипотечными кредитами и также имеет адекватное кредитное качество. Ликвидные компоненты, в виде денежных средства, остатков на счетах в Банке России и МБК в кредитных организациях с высокими кредитными рейтингами (80% суммы приходится на контрагентов с кредитными рейтингами на уровне ruA+ и выше по шкале «Эксперт РА») формируют 27% валовых активов. Портфель ценных бумаг составляет 13% активов и также имеет высокое кредитное качество (свыше 90% объема представлено вложениями в инструменты с кредитными рейтингами ruAA- и выше).
Комфортная ликвидная позиция. Для банка характерно поддержание комфортного запаса балансовой ликвидности: в среднем за 12 месяцев, завершившихся 01.02.2024, высоколиквидные и ликвидные активы покрывали соответственно около 17% и 47% привлеченных средств клиентов. Дополнительно банк располагает портфелем необремененных ценных бумаг размером порядка 17% от объема привлеченных средств клиентов, кредитное качество которого позволяет привлекать дополнительное фондирование в рамках сделок РЕПО. Диверсификация ресурсной базы по источникам фондирования оценивается как адекватная (средства ФЛ формируют 54% привлеченных средств на 01.02.2024). Агентство повышенный уровень концентрации пассивов на крупнейшей аффилированной группе кредиторов (ее доля в среднем за период с 01.02.2023 с 01.02.2024 составляла 20% пассивов).
Уровень корпоративного управления оценивается консервативно. Качество корпоративного управления в целом соответствует масштабам и бизнес-профилю банка при наличии отдельных недостатков в системе внутреннего контроля и финансового мониторинга в прошлом. В составе СД отсутствуют независимые директора. Стратегия развития на период 2022-2024 гг. носит консервативный характер и направлена повышение эффективности деятельности банка при умеренном органическом росте объемов бизнеса и клиентской базы на период ее реализации. По мнению агентства, достижение предусмотренных действующей стратегией бизнес-показателей не будет достаточным для существенного укрепления конкурентных позиций банка в долгосрочной перспективе.
Оценка внешнего влияния
Факторы внешнего влияния отсутствуют.
Прогноз по рейтингу
По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения кредитного рейтинга на горизонте 12 месяцев.
Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел.: +7 (495) 225-34-44.
Регуляторное раскрытие
Кредитный рейтинг АО «ВЛАДБИЗНЕСБАНК» был впервые опубликован 14.05.2014. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 21.04.2023.
Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты последнего рейтингового действия.
При присвоении кредитного рейтинга применялась методология присвоения рейтингов кредитоспособности банкам https://raexpert.ru/ratings/methods/current (вступила в силу 05.02.2024).
Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, АО «ВЛАДБИЗНЕСБАНК», а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.
Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, АО «ВЛАДБИЗНЕСБАНК» принимало участие в присвоении рейтинга.
Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.
АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало АО «ВЛАДБИЗНЕСБАНК» дополнительных услуг.
Кредитные рейтинги, присваиваемые АО «Эксперт РА», выражают мнение АО «Эксперт РА» относительно способности рейтингуемого лица (эмитента) исполнять принятые на себя финансовые обязательства и (или) о кредитном риске его отдельных финансовых обязательств и не являются установлением фактов или рекомендацией покупать, держать или продавать те или иные ценные бумаги или активы, принимать инвестиционные решения.
Присваиваемые АО «Эксперт РА» рейтинги отражают всю относящуюся к объекту рейтинга и находящуюся в распоряжении АО «Эксперт РА» информацию, качество и достоверность которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими.
АО «Эксперт РА» не проводит аудита представленной рейтингуемыми лицами отчётности и иных данных и не несёт ответственность за их точность и полноту. АО «Эксперт РА» не несет ответственности в связи с любыми последствиями, интерпретациями, выводами, рекомендациями и иными действиями третьих лиц, прямо или косвенно связанными с рейтингом, совершенными АО «Эксперт РА» рейтинговыми действиями, а также выводами и заключениями, содержащимися в пресс-релизах, выпущенных АО «Эксперт РА», или отсутствием всего перечисленного.
Представленная информация актуальна на дату её публикации. АО «Эксперт РА» вправе вносить изменения в представленную информацию без дополнительного уведомления, если иное не определено договором с контрагентом или требованиями законодательства РФ. Единственным источником, отражающим актуальное состояние рейтинга, является официальный интернет-сайт АО «Эксперт РА» www.raexpert.ru.