«Эксперт РА» подтвердил рейтинг БыстроБанка на уровне ruBB и изменил прогноз по рейтингу на стабильный

Резюме

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» подтвердило рейтинг кредитоспособности БыстроБанка на уровне ruВВ. Прогноз по рейтингу изменен с негативного на стабильный.

Изменение прогноза по рейтингу во многом обусловлено поддержанием удовлетворительного качества активов и восстановлением во второй половине 2020 года операционного сегмента банка, что также позволило сохранить на приемлемом уровне прочие финансовые метрики. Рейтинг кредитоспособности банка также обусловлен невысокой оценкой рыночных позиций, чувствительной позицией по капиталу, удовлетворительной ликвидностью, высокой рентабельностью бизнеса и приемлемой оценкой корпоративного управления.

ПАО «БыстроБанк» – средний по размеру активов региональный банк, зарегистрированный в г. Ижевске (Удмуртская Республика). Офисная сеть банка состоит из 34 собственных подразделений, включая филиал в г. Москве, а также точки продаж в автосалонах на территории 53 субъектов РФ. Основной специализацией выступает розничное кредитование, а именно выдача авто- и потребительских кредитов. Акционерами банка, владеющими акциями напрямую, являются 9 физических лиц, при этом значительное влияние оказывают С.А. Тихомиров (20,78%), М.П. Яковлев (20,78%) и В.Ю. Колпаков (14,98%).

Обоснование рейтинга

Невысокая оценка рыночных позиций отражает удовлетворительное положение банка по размеру активов на российском банковском рынке (на 01.02.2021 банк занимает 117-е место по размеру активов в рэнкингах «Эксперт РА») и высокую концентрацию бизнеса на одном сегменте (автокредиты составляют более 80% кредитного портфеля банка на 01.02.2021; индекс Херфиндаля-Хиршмана по активам - 0,4 на 01.01.2021). Банк входит в топ-10 банков по объему и по количеству предоставленных автокредитов во втором полугодии 2020 года, при этом доля по портфелю по-прежнему оценивается на уровне около 2% от общего объема кредитного портфеля автокредитного сегмента. В структуре портфеля автокредитов на 01.01.2021 отмечается преобладание доли кредитов на приобретение новых автомобилей (65,4%).

Чувствительная позиция по капиталу при высокой рентабельности бизнеса. Несмотря на ухудшение операционной среды во 2кв2020, банку удалось сохранить высокую прибыльность деятельности и поддерживать приемлемые значения нормативов достаточности собственных средств (средний уровень нормативов Н.10 и Н1.2 за 2пг2020 и январь 2021 года составили 13,3% и 10,8% соответственно. При этом по-прежнему отмечается поддержание на невысоком уровне буфера абсорбции убытков по нормативу Н1.0 (7,7% от базы активов и внебалансовых обязательств по риском на 01.02.2021), что может быть недостаточным на фоне сохранения повышенных рисков в розничном сегменте при возможном потенциальном увеличении объемов регрессных требований по ранее проданным с баланса кредитам, а также в связи с неопределенными перспективами развития авторынка в РФ в ближайшие 1-2 года. Тем не менее, для бизнеса банка в 2020 году характерна высокая рентабельность и эффективность деятельности (ROE по РСБУ с учетом СПОД составил 20,1%, NIM – 8,3%; CIR – 39%).

Удовлетворительное качество активов. Около 63% активов банка на 01.02.2021 формирует розничный кредитный портфель, характеризующийся высокой концентрацией на сегменте автокредитования, оставшиеся кредиты ФЛ приходятся на потребительские кредиты и задолженность по кредитным картам. Просроченная задолженность в кредитах ФЛ сохраняется на приемлемом уровне (5,2% на 01.02.2021), доля ссуд III-V категорий качества оценивается как удовлетворительная (18%). Отмечается поддержание повышенной доли реструктурированной задолженности, которая после увеличения во 2 кв. 2020 сохраняется на уровне порядка 25% от размера розничного кредитного портфеля. При этом отмечается приемлемый уровень обеспеченности ссудного портфеля и адекватное кредитное качество активов, отличных от кредитного портфеля (прежде всего, портфеля ценных бумаг и выданных МБК).

Удовлетворительная ликвидная позиция обусловлена поддержанием невысокого уровня покрытия ликвидными активами срочностью до 30 дней привлеченных средств в течение 2020 года (среднее значение показателя составило 27%). Агентство по-прежнему отмечает повышенную зависимость ресурсной базы от средств населения (около 82% привлеченных средств приходится на средства ФЛ и ИП на 01.02.2021) при их значительной концентрации на домашнем регионе, что может оказывать давление на ликвидную позицию банка при ухудшении конъюнктуры рынка в Удмуртской Республике. При этом отмечается низкая концентрация привлеченных средств на крупнейших кредиторах (доля средств 10 крупнейших кредиторов/групп кредиторов в пассивах составила 7% на 01.02.2021), что позитивно оценивается агентством.

Уровень корпоративного управления оценивается как приемлемый. Качество корпоративного управления в целом соответствует масштабам и направлениям деятельности банка, что позволяет поддерживать высокую операционную эффективность и удовлетворительное качество активов. Банк осуществляет деятельность в рамках обновленной стратегии развития на период с 2021 по 2023 гг. На указанном горизонте банк планирует поддерживать размеры розничного портфеля и уровень принимаемых рисков на текущих значениях, при этом удерживая свои позиции на рынке. По мнению агентства, растущая конкуренция на рынке и агрессивная кредитная политика отдельных крупных игроков в сегменте автокредитования могут ослабить занимаемые банком позиции на рынке на горизонте его стратегического планирования.

Прогноз по рейтингу

По рейтингу установлен стабильный прогноз, что предполагает высокую вероятность сохранения рейтинга на текущем уровне в среднесрочной перспективе.

Раскрытие в регулятивных целях

Кредитный рейтинг ПАО «БыстроБанк» был впервые опубликован 17.02.2009. Предыдущий рейтинговый пресс-релиз по данному объекту рейтинга был опубликован 22.07.2020.

Кредитный рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Пересмотр кредитного рейтинга и прогноза по нему ожидается не позднее года с даты выпуска настоящего пресс-релиза.

При присвоении кредитного рейтинга применялась Методология присвоения рейтингов кредитоспособности банкам https://raexpert.ru/ratings/methods/current (вступила в силу 30.07.2020).

Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию в отношении объекта рейтинга, имеющуюся у АО «Эксперт РА», достоверность и качество которой, по мнению АО «Эксперт РА», являются надлежащими. Ключевыми источниками информации, использованными в рамках рейтингового анализа, являлись данные Банка России, ПАО «БыстроБанк», а также данные АО «Эксперт РА». Информация, используемая АО «Эксперт РА» в рамках рейтингового анализа, являлась достаточной для применения методологии.

Кредитный рейтинг был присвоен в рамках заключенного договора, ПАО «БыстроБанк» принимало участие в присвоении рейтинга.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

АО «Эксперт РА» в течение последних 12 месяцев не оказывало ПАО «БыстроБанк» дополнительных услуг.