Рейтинговые действия, 29.06.2017

RAEX (Эксперт РА) пересмотрел рейтинг страховой компании ДЕЛО ЖИЗНИ по новой методологии и присвоил рейтинг на уровне ruBB+
Поделиться
Facebook Twitter VK

PDF  

Москва, 29 июня 2017 г.

Рейтинговое агентство RAEX (Эксперт РА) пересмотрело рейтинг надежности страховой компании «ДЕЛО ЖИЗНИ» в связи с изменением методологии и присвоило рейтинг на уровне ruBB+ (что соответствует рейтингу A(II) по ранее применявшейся шкале). По рейтингу установлен стабильный прогноз. Ранее у компании действовал рейтинг А, второй подуровень,  со стабильным прогнозом.

Позитивное влияние на рейтинговую оценку оказывают высокое отклонение фактического размера маржи платежеспособности от нормативного (109,4% на 31.03.2017), высокое значение коэффициента уточненной страховой ликвидности-нетто (1,17 на 31.03.2017), высокая рентабельность собственных средств (24,5% за 2016 год), невысокое значение коэффициента убыточности-нетто по видам иным, чем страхование жизни (9,6% за 2016 год) и невысокая доля кредиторской задолженности и прочих обязательств в пассивах (1,0% на 31.03.2017). Активы и пассивы компании сбалансированы по валютам (отношение резервов и обязательств, номинированных в рублях и долларах США, к инвестициям в соответствующих валютах не превышало 0,8 на 30.09.2016 и 31.12.2016). Кроме того, позитивно отмечаются высокая диверсификация клиентской базы и высокая географическая диверсификация деятельности (за 2016 год доля крупнейшего региона во взносах - г. Санкт-Петербург - составила 26,9%).

«Положительное влияние на уровень рейтинга оказывает высокое качество активов компании. Так, доля высоколиквидных вложений с рейтингами ruA+ и выше RAEX (Эксперт РА) или сопоставимыми рейтингами других агентств составила более 75% от активов на 31.12.2016 и 31.03.2017. При этом диверсификация активов оценивается как низкая (доля крупнейшего контрагента в активах составила порядка 32%, а трех крупнейших - более 50% на те же даты), что оказывает негативное влияние на рейтинговую оценку», - отмечает Диана Коваленко, ведущий аналитик по страховым и инвестиционным рейтингам RAEX (Эксперт РА).

В качестве ключевого фактора, оказывающего негативное влияние на рейтинг, выделяются отзыв лицензии на осуществление страхования и перестрахования у собственника компании (СОАО «Национальная страховая группа»), а также отсутствие у агентства информации о конечных бенефециарных владельцах компании. В числе негативных факторов также отмечаются сокращение взносов (на 8,8% за 2016 год по отношению к 2015 году), низкая доля взносов по новому бизнесу (24,3% за 2016 год), низкая диверсификация каналов распространения страховых продуктов (за 2016 год 100% взносов компания получила при посредничестве физических лиц, в том числе индивидуальных предпринимателей) и низкие размерные показатели. Сдерживающие влияние на рейтинговую оценку оказывают невысокая рентабельность инвестиций (6,7% за 2016 год), умеренно высокая доля расходов на ведение дела (34,7% за 2016 год), умеренно высокая величина комиссионного вознаграждения агентам (16,5% за 2016 год), невысокая диверсификация страхового портфеля (за 2016 год доля крупнейшего вида - розничного смешанного страхования жизни на срок от 10 до 15 лет  - составила 43,3%) и отрицательный результат от операций по страхованию жизни, рассчитанный без нарастающего итога, за 4 квартал 2016 года (-25,1 млн рублей). Кроме того, отмечается невысокое соответствие активов и пассивов компании по срокам (на 30.09.2016 отношение резервов и обязательств по договорам страхования жизни, срочностью более 1 года, к инвестициям, срочностью более 1 года, составило 1,7; на 31.12.2016 - 1,6).

ООО СК «ДЕЛО ЖИЗНИ» специализируется на предоставлении услуг по розничному смешанному страхованию жизни. По данным Банка России, по итогам 2016 года компания заняла 23 место по взносам среди страховщиков жизни, собрав 374,2 млн рублей страховых премий. По данным RAEX (Эксперт РА), активы страховщика на 31.03.2017 составили 2,2 млрд рублей, собственные средства - 509,3 млн рублей, уставный капитал - 240 млн рублей.  

Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел.: (495) 617-0777.

Применяемые рейтинговые методологии: методология присвоения рейтингов надежности страховым компаниям, специализирующимся на страховании жизни http://raexpert.ru/ratings/life/method/ (применяемая версия методологии вступила в силу 27.04.2017). Ключевые источники информации: данные ООО СК «ДЕЛО ЖИЗНИ», Банка России, RAEX (Эксперт РА).

Рейтинг надежности впервые был присвоен объекту рейтинга 10.11.2016. Предыдущий релиз о рейтинговом действии в отношении объекта рейтинга был опубликован 10.11.2016. Рейтинговый комитет в отношении публикуемого рейтингового действия был проведен 27.06.2017. Пересмотр прогноза по рейтингу ожидается не позднее, чем через 12 месяцев. Рейтинг надежности был инициирован объектом рейтинга (с рейтингуемым лицом заключен договор об осуществлении рейтинговых действий), объект рейтинга принимал участие в присвоении рейтинга. Агентство в течение последних 12 месяцев не оказывало рейтингуемому лицу дополнительные (отличные от присвоения и мониторинга (поддержания) присвоенного рейтинга) услуги. Рейтинг присвоен по российской национальной шкале и является долгосрочным. Присвоенный рейтинг и прогноз по нему отражают всю существенную информацию, включая информацию, полученную от третьих лиц и из публичных (общедоступных) источников, относящуюся к объекту рейтинга, которая находится в распоряжении Агентства, достоверность и качество которой, по мнению Агентства, являются надлежащими. Информация, используемая Агентством, является достаточной для применения методологии.

Число участников рейтингового комитета было достаточным для обеспечения кворума. Ведущий рейтинговый аналитик представил членам рейтингового комитета факторы, влияющие на рейтинг, члены комитета выразили свои мнения и предложения. Председатель рейтингового комитета предоставил возможность каждому члену рейтингового комитета высказать свое мнение до начала процедуры голосования.

Рейтинги выражают мнение АО «Эксперт РА» и не являются установлением фактов или рекомендацией покупать, держать или продавать те или иные ценные бумаги или активы, принимать инвестиционные решения. Агентство не несет ответственности в связи с любыми последствиями, интерпретациями, выводами, рекомендациями и иными действиями третьих лиц, прямо или косвенно связанными с рейтингом, совершенными Агентством рейтинговыми действиями, а также выводами и заключениями, содержащимися в пресс-релизах, выпущенных Агентством, или отсутствием всего перечисленного. Единственным источником, отражающим актуальное состояние рейтинга, является официальный интернет-сайт Агентства www.raexpert.ru.

Дополнительные материалы по тематике


Страховщики из-за пандемии недосчитались седьмой части сборов

РБК

Какие виды страхования пострадали больше всего
13.07.2020

«Эксперт РА»: страховой рынок при негативном сценарии в 2020 году сократится на 20%

Bankir.ru

При позитивном сценарии объем страховых премий снизится на 7%.
13.07.2020

«Эксперт РА» назвало лидеров страхового рынка по итогам I квартала

Banki.ru

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» опубликовало рэнкинги страховых компаний по итогам I квартала 2020 года. Рэнкинги составлены на основе раскрываемых Банком России статистических показателей и информации об отдельных субъектах страхового дела и отражают позиции компаний по страховым премиям, выплатам, страховым суммам по договорам страхования, а также по показателям рынка перестрахования.
30.06.2020

Переключили канал

Российская газета

Банки стали продавать меньше страховок
09.06.2020

«Эксперт РА»: в случае второй волны коронавируса в 2020 г. рынок банкострахования может упасть на 35% (до 415 млрд р.)

АСН

По негативному прогнозу агентства «Эксперт РА» рынок банкострахования в 2020 г. может сократиться на 35%. Объём рынка в таком случае составит 415 млрд р. Базовый прогноз предполагает падение на 18%.
09.06.2020