Российский рынок лизинга 2012-2013: оценка по методике Leaseurope

Поделиться

VK

Содержание

• Резюме
• Методология исследования
• Методология исследований рынка лизинга Leaseurope
• Приложение 1. Графики и таблицы
• Приложение 2. Рэнкинг лизинговых компаний
• Приложение 3. Выдержки из информационного письма Leaseurope

Резюме

В 2012 году российский рынок лизинга вырос на 8,3% на фоне сокращения общеевропейского рынка на 1%, в результате чего повысились его позиции в рэнкинге Leaseurope. В 1 полугодии 2013г., однако, отечественный рынок уже сократился - на сопоставимые 8,2%.

Среди европейских стран российский лизинговый рынок занял 4-е место в 2012 году по объему новых сделок, поднявшись на 1 позицию (таблица 1П). Доля России в общеевропейских контрактах увеличилась на 0,6 п.п.  и составила около 7,7%. Темпы прироста российского лизингового рынка в 2012 г. оказались положительными, в отличие темпов прироста общеевропейского рынка, который в целом сократился на 1%. По данным Leaseurope, сумма нового бизнеса1 сократилась с 255,16 млрд евро до 252,6 млрд евро (по данным 29 стран, без учета изменений курсов валют).

Сегменты оборудования на общеевропейском и российском рынках демонстрировали схожие тенденции. Новые сделки в Европе в сегменте оборудования и автотранспортных средств продемонстрировали рост на 2,31%, в России – 2,4%. При этом  сегмент недвижимости сократился на 32,2% (третий год подряд), на российском рынке сокращение сегмента за 2012 год составило 43%.

В 1 полугодии 2013г. объем российского рынка лизинга, рассчитанный по методике Leaseurope, составил 353 млрд руб. (график 1П), сократившись на 8,2%, (против прироста в 20,2% в 1 пол. 2012г.). На показатель, учитываемый Leaseurope, ощутимо влияют курсы валют (все наци­ональные валюты переводятся в евро). Курс евро к рублю с 30.06.2012 по 30.06.2013 повысился с 41,323 до 42,718, таким образом, его влияние на динамику показателей составит около 3,3 п.п.

Сегмент автотранспорта на российском рынке в 1 пол. 2013 вырос на 31%, при этом сегменты оборудования и недвижимости сократились на 16,6% и 50% соответственно.

Методология исследования:

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» в рамках исследования отечественного рынка лизинга по итогам 1 полугодия 2013 года провело оценку показателей деятельности рынка в соответствии с критериями Leaseurope (европейской федерации национальных лизинговых ассоциаций).  Результаты исследований российского рынка предоставляются совместно с Объединенной Лизинговой Ассоциацией в федерацию Leaseurope.

Методология исследований рынка лизинга Leaseurope

Приведенные ниже данные рассчитаны в соответствии с методологией европейской федерации Leaseurope. Методология предполагает следующие формулировки понятий:

Лизинг – подразумевает под собой все формы лизинговых контрактов (в том числе финансовый лизинг, оперативный лизинг, а также покупку в рассрочку), подпадающих под трактовку стандарта IAS 17.

Текущий портфель компании (outstandings) - объем лизинговых платежей к получению – объем задолженности лизингополучателей перед лизингодателем по текущим сделкам без учета уже полученных платежей.

Объем нового бизнеса (new production, new business volume, new leasing volume) – это сумма стоимости (приобретения) всех предметов лизинга по заключенным за период времени договорам, без учета НДС.

Ключевое отличие показателя по российской методике состоит в том, что учитывается вся сумма договоров лизинга, которая может включать, в том числе, НДС, маржу лизингодателя, оплату процентов по заемным средствам, затраты на страхование предмета лизинга, монтаж оборудования и прочее.

Степень детализации оборудования, применяемая «Эксперт РА» и Leaseurope, различна. Leaseurope использует менее детальную разбивку рынка по сегментам оборудования, чем в исследованиях «Эксперт РА» – все новые сделки делятся всего на три сегмента:  оборудование, транспорт и недвижимость (таблица 2П). В отношении транспортного сегмента в Leaseurope, наоборот, применяется более высокая детализация (по сравнению с традиционными исследованиями «Эксперт РА»): сегмент грузового и легкового транспорта делится на типы лизинга (финансовый/оперативный), состояние имущества (новое/бывшее в употреблении) и цели приобретения (для личного/коммерческого использования) (таблица 3П, 4П).

ВАЖНО: в августе 2013 года «Экспертом РА» и ОЛА получено разъясняющее письмо по спорным вопросам со стороны Leaseurope. Данным письмом подтверждается, что термин Новый бизнес подразумевает только стоимость приобретенных активов, без НДС и  финансовых надбавок - «the total value of assets provided during the period, excluding VAT and finance charges». Полный текст письма приведен в приложении 3.

Приложение 1. Графики и таблицы

Таблица 1. Россия в 2012 году поднялась на 4-е место по объему лизингового рынка¹ среди стран Европы

Источник: данные Leaseurope и "Эксперт РА"

Таблица 2. Структура рынка по предметам лизинга

Источник: «Эксперт РА» по данным анкетирования ЛК

Таблица 3. Структура сделок лизинга легкового автотранспорта

Источник: «Эксперт РА» по данным анкетирования ЛК

Таблица 4. Структура сделок лизинга грузового автотранспорта

Источник: «Эксперт РА» по данным анкетирования ЛК

Приложение 2. Рэнкинг лизинговых компаний

Таблица 1. Рэнкинг лизинговых компаний в 2012г. (в соответствии с европейской методикой)

Таблица 2. Рэнкинг лизинговых компаний по итогам 1 п. 2013г. (в соответствии с европейской методикой)

Приложение 3. Выдержки из информационного письма Leaseurope

Татьяне Поздняковой
Директору
Объединённой лизинговой ассоциации (ОЛА)
197342, Россия, Санкт-Петербург

Брюссель, 14 августа 2013г.

На Ваш запрос от 6 августа 2013г.

Уважаемая Татьяна!

В соответствии с Вашим запросом по статистике Leaseurope, направляем Вам наши ответы.

Данные, предоставляемые в Leaseurope

В ответ на Ваш вопрос по освещению национальных рынков лизинга в статистических исследованиях Leaseurope, мы хотели бы отметить следующее:

1. От Ассоциаций-членов Leaseurope требуется сообщать данные по лизингу только по тем лизинговым компаниям, которые они представляют на национальном уровне. Это дает Leaseurope информацию о степени представительности Федерации на рынке, что крайне необходимо в нашей работе по лоббированию.
2. Наши различные запросы являются единственным источником для сравнения  лизинговых данных на Европейском уровне и играют важную роль в наблюдениях за тенденциями рынка. Поэтому важно, чтобы национальные ассоциации сообщали свои данные в каждом исследовании на единой методической основе. Изменение методики потребует пересмотра всех данных по странам во всех направлениях, что было бы крайне накладно, особенно принимая во внимание тот факт, что не у всех ассоциаций-участников есть данные о 100% национального рынка.
3. Также отметим, что методология, которая используется для отчётности по статистике, должна быть последовательна и непротиворечива в годовых, полугодовых и предварительных исследованиях.

…

Определение «нового бизнеса»

Как ранее мы Вам подтвердили, и как изложено в методологических пояснениях и глоссарии, сопровождающих ежегодные исследования, определение «новый бизнес» используемое для предоставления статистических данных в Leaseurope, трактуется как «общая стоимость активов, предоставленных за период, без учёта НДС и финансовых надбавок».

Члены Leaseurope, у которых нет данных по стоимости активов, используют суммы профинансированных средств или суммы контрактов в качестве приблизительных значений (т.к. в таких случаях нет другой альтернативы).

Терминология, используемая в исследованиях Leaseurope

Мы используем термины «new business», «new volumes» и «new production» как взаимозаменяемые и как синонимы.

Для ежегодных, полугодовых исследований и исследований по рэнкингам, от участников требуется предоставить данные о стоимости активов, а если их нет в наличии, суммы профинансированных средств (что мы интерпретируем как сумму договоров, которая тем не менее  отличается от трактовки суммы договоров, описанной ОЛА, например тем, что в нее не включается маржа лизингодателя).

С уважением,
Генеральный директор
Танге ван де Верве