Новости агентства, 26.04.2017

RAEX (Эксперт РА): факторинг в сегменте госзаказа может стать драйвером рынка в 2018 году
Поделиться
Facebook Twitter VK

PDF  

Москва, 26 апреля 2017 г.

«В 2016 году рынок факторинга вновь превысил 2 трлн рублей, показав восстановительный рост на 13%» – говорится в исследовании «Российский рынок факторинга в 2016 году: в ожидании госзаказа», подготовленном рейтинговым агентством RAEX (Эксперт РА). Однако с учетом инфляционной составляющей в реальном выражении сокращение рынка относительно результата 2014 года достигло порядка 10–15%, а доля факторинга в ВВП за два года снизилась с 2,6 до 2,3%.

Номинальному росту рынка во многом способствовало восстановление сделок в производственном секторе у крупных Факторов, а также оживление конечного спроса в сегменте торговли непродовольственными товарами. Хотя основной прирост проблемных активов Факторов пришелся на 2015 год, часть значимых игроков рынка факторинга и в 2016 году столкнулась с ухудшением платежной дисциплины ряда компаний, занятых в сферах энергетики, ювелирного бизнеса, торговли электроникой.

«На фоне восстановления рынка ужесточается ценовая конкуренция, что обостряет проблему сохранения маржинальности факторинга и стимулирует рост технологичности сделок, – комментирует Станислав Волков, управляющий директор по банковским рейтингам RAEX (Эксперт РА). – За 2016 год у половины респондентов, формирующих более трети оборота рынка и предоставивших соответствующие данные, наблюдалось снижение вознаграждения в среднем на 3–5% при одновременном росте оборота на 15%».

Согласно исследованию, состав тройки ведущих игроков на российском рынке факторинга по итогам 2016 года и их доля в общем объеме уступленных денежных требований (около 50%) остались неизменными по сравнению с прошлым годом. Что касается региональной структуры сделок, по данным Факторов, формирующих около 74% совокупного оборота рынка, Москва сохраняет за собой лидерство по объему уступленных денежных требований, даже несмотря на продолжающееся снижение доли сделок с 45,6% в 2015 году до 43,4% в 2016-м.

По базовому прогнозу RAEX (Эксперт РА), рост рынка факторинга в 2017 году составит около 7%. Драйвером рынка в 2018 году может выступить факторинг в сегменте госзаказа, ранее практически недоступный из-за особенностей законодательства. Исторически сделки факторинга в сегменте госзаказа являлись практически недоступными из-за отсутствия регламентированных правил в нормативных актах, по которым компания – исполнитель госзаказа могла бы переуступить дебиторскую задолженность госоргана. Более того, согласно Закону «О госзакупках», смена поставщика по госконтрактам не допускается, что фактически означает запрет на факторинг в сфере госзаказа. В 2017 году ожидается снятие этих ограничений, а позитивный эффект для рынка факторинга проявится уже в 2018 году. Активизация работы в данном сегменте приведет к новой волне замещения кредитования факторингом, считают в агентстве.

По мнению аналитиков, потенциально открытие такой факторабельной ниши может привести к выходу на рынок новых игроков, что еще больше усилит конкуренцию и обострит проблему удержания маржинальности. Поэтому к концу 2018 года в условиях сохранения ценового демпинга наиболее вероятно снижение интереса к факторинговому бизнесу в пользу вложений в низкорисковые инструменты, что может сдержать развитие факторинга.

Контакты для СМИ: pr@raexpert.ru, тел. +7 (495) 617-0777.

Таблица. Топ-15 рэнкинга российских Факторов по объему уступленных им денежных требований по итогам 2016 года

Место Фактора по итогам 2016 г. Место Фактора по итогам 2015 г. Наименование Фактора Рейтинги кредитоспособности от RAEX (Эксперт РА) на 14.03.17 Объем уступленных денежных требований в 2016 г., млн руб. Темпы прироста объема уступленных требований в 2016 г. по сравнению с 2015 г., %
1 1 ООО «ВТБ Факторинг» - 437 132,4 -0,9
2 2 ПАО «Промсвязьбанк»1 - 344 489,1 -3,1
3 3 АО «Альфа-Банк» - 250 872,2 58,1
4 5 Группа ГПБ А+ (III) / A++2 125 295,0 -2,0
5 - ООО «Сбербанк Факторинг»3 - 98 968,1 н. д.
6 4 ПАО Банк «ФК Открытие» - 85 700,6 -41,0
7 9 ПАО АКБ «Металлинвестбанк» - 78 851,4 44,0
8 8 ООО «РБ Факторинг» - 78 429,5 42,3
9 6 Группа компаний НФК - 76 563,6 5,4
10 7 ООО «КАПИТАЛ ФАКТОРИНГ» - 63 890,4 6,3
11 11 «Сетелем Банк» (ООО) - 55 663,7 25,1
12 10 ПАО «МОСКОВСКИЙ КРЕДИТНЫЙ БАНК» А (II) 43 891,6 -12,1
13 13 «ТКБ БAHK» (ПАО) А+ (II) 25 665,8 13,7
14 14 «Банк СОЮЗ» (АО) - 20 019,6 6,7
15 19 ПАО «Банк ЗЕНИТ» - 16 566,0 117,1

Источник: RAEX (Эксперт РА), по данным анкет Факторов и из открытых источников

1 Здесь и далее данные ПАО «Промсвязьбанк» включают в себя показатели ООО «Промсвязьфакторинг».

2 Здесь и далее указаны рейтинги кредитоспособности ООО «ГПБ – факторинг» и «Банк ГПБ» (АО) соответственно.

3 По данным, предоставленным ООО «Сбербанк Факторинг» Ассоциации факторинговых компаний.

Публикации по тематике


«Эксперт РА»: рынок лизинга впервые за пять лет показал отрицательную динамику по итогам года

Российский рынок лизинга впервые за пять лет показал отрицательную динамику по итогам 2020 года. Таковы предварительные данные исследования рейтингового агентства «Эксперт РА» при поддержке Объединенной Лизинговой Ассоциации с целью предоставления информации о российском лизинговом рынке в ассоциацию Leaseurope. 15.02.2021

Онлайн-конференция «Российский лизинг: адаптация к новым реалиям», 9 декабря 2020 года

Как лизинговым компаниям успешно адаптироваться к новым реалиям и пройти очередной кризис с наименьшими потерями, обсудили 9 декабря 2020 года на конференции «Российский лизинг: адаптация к новым реалиям». 21.12.2020

Просроченную задолженность взяли в лизинг

Из-за падения деловой активности в первом полугодии на фоне первой волны пандемии у лизинговых компаний на конец третьего квартала около 20% всех активов оказались проблемными. Компании, специализирующиеся на розничном сегменте, постепенно восстанавливают позиции. Но тем, кто занимался корпоративным лизингом, может потребоваться помощь государства, полагают эксперты. 17.12.2020

Перспективы российского рынка лизинга обсудят на онлайн-конференции

После активного роста в 2016-2019 годах лизинговый рынок демонстрирует спад. За первое полугодие 2020 года он сократился на 22% из-за сжатия крупных корпоративных сегментов. Помимо слабого спроса со стороны клиентов и снижения качества активов на развитие отрасли в этом году влияют новые вызовы - карантинные ограничения и потребность в цифровизации лизинга. 01.12.2020

Ставки решают

Мягкая денежно-кредитная политика позволяет рынку лизинга легче пройти кризис. 24.11.2020