Войти Восстановить пароль?
ru en
Приветствуем Вас на обновленном сайте рейтингового агентства "Эксперт РА"!
Мы постарались сделать доступ к материалам более простым и понятным, переработали навигацию и способы подачи информации для более прозрачного доступа к ней. Однако, если у Вас возникли вопросы или Вы нашли ошибку - просим обращаться по адресу info@raexpert.ru. Желаем плодотворной работы!
Зарегистрированные пользователи
имеют расширенный доступ
к материалам сайта
Зарегистрироваться
Требования регуляторов Проекты методологий Список всех рейтингов
Банки Финансовые компании Нефинансовые компании Холдинговые компании Проектные компании Факторинговые компании Лизинговые компании Регионы (муниципалитеты) Страховые компании (универсальные) Страховые компании (по страхованию жизни) Инвестиционные компании Депозитарии НПФ (негосударственные пенсионные фонды) МФО (микрофинансовые организации) Гарантийные фонды Облигационные займы Структурированные финансовые продукты Долговые инструменты Управляющие компании СМО (страховые медицинские организации) Агенты по сопровождению ипотечных закладных Качество (корпоративного) управления Качество систем риск-менеджмента Привлекательность работодателей Качество услуг ЛПУ Эффективность управления ПИФами Качество управления закупочной деятельностью в компаниях с государственным участием Кредитный климат стран и территорий Ипотечные сертификаты участия Регионы России
Рейтинги под наблюдением
Календарь начала сбора анкет и публикации Список всех рэнкингов
Контакты
Рейтинговое агентство RAEX («Эксперт РА»)
Адрес: Бумажный проезд, 14, стр. 1
Общие вопросы: info@raexpert.ru

Секретариат
Марьям Газиева
тел: (495) 225-34-44, 617-07-77 (доб. 1610)
e-mail: referent@raexpert.ru

PR служба
Сергей Михеев
(по запросам СМИ и общим вопросам работы PR-службы)
тел: (495) 225-34-44, 617-07-77 (доб. 1650)
факс: (495) 225-34-44
e-mail: mikheev@raexpert.ru

Екатерина Свищева
(по вопросам информационного сотрудничества и аккредитации СМИ)
тел: (495) 225-34-44, 617-07-77 (доб. 1640)
факс: (495) 225-34-44
e-mail: pr@raexpert.ru

Отдел клиентских отношений
Ерофеев Роман
тел: (495) 225-34-44, 617-07-77 (доб. 1656)
факс: (495) 225-34-44
e-mail: sale@raexpert.ru

По вопросам участия в проектах
РАЭКС-Аналитика
Яндиева Мариам
тел: (495) 225-34-44, 617-07-77 (доб. 1896)
факс: (495) 225-34-44
e-mail: yandieva@raexpert.ru

«RAEX (Эксперт РА) – крупнейшее в России рейтинговое агентство c 19-летней историей. RAEX (Эксперт РА) является лидером в области рейтингования, а также исследовательско-коммуникационной деятельности.

RAEX (Эксперт РА) включено в реестр кредитных рейтинговых агентств Банка России.

На сегодняшний день агентством присвоено более 700 индивидуальных рейтингов. Это 1-е место и около 42% от общего числа присвоенных рейтингов в России, 1-е место по числу рейтингов банков, страховых и лизинговых компаний, НПФ, микрофинансовых организаций, гарантийных фондов и компаний нефинансового сектора.

Рейтинги RAEX (Эксперт РА) входят в список официальных требований к банкам, страховщикам, пенсионным фондам, эмитентам. Рейтинги агентства используются Центральным банком России, Внешэкономбанком России, Московской биржей, Агентством по ипотечному жилищному кредитованию, Агентством по страхованию вкладов, профессиональными ассоциациями и саморегулируемыми организациями (ВСС, ассоциацией «Россия», Агентством стратегических инициатив, РСА, НАПФ, НЛУ, НСГ, НФА), а также сотнями компаний и органов власти при проведении конкурсов и тендеров.»


 

Велиева И. С. , руководитель направления рейтингов банков и лизинговых компаний департамента рейтингов финансовых институтов,
+7 (495) 225-34-44 (доб. 681)

Комардина О. Н. , эксперт департамента рейтингов финансовых институтов
+7 (495) 225-34-44 (доб. 662)

 

Директор департамента рейтингов финансовых институтов
Самиев П. А.

Результаты классификации банков по группам финансовой устойчивости
Методика классификации

Резюме и выводы

Таблица
Группы банков по финансовой устойчивости

Банки Активы на 01.07.07 Коэффициенты финансовой устойчивости
Н1 Финансовый рычаг Качество капитала Коэффициент качества активов Доля просроченной задолженности* Коэффициент резервирования Коэффициент качества роста Соотношение расходов и доходов Коэффициент качества прибыли ROA ROE ЧПМ Н2 Н3 Коэффициент зависимости от рынка МБК
Кредит Урал Банк (ОАО) 16433960 16,3% 86,2% 81,2% 78,9% 0,4% 1,1% -6.6% 80,0% -0,1% 2,5% 17,3% 2,5% 39,2% 64,2% -13,8%
АКБ "БТА-Казань" (ОАО) 7530520 16,9% 84,4% 87,1% 99,17 1,8% 1,4% 0,3% 79,7% 45,7% 2,0% 10,6% 2,7% 34,5% 57,8% 28,9%
Российский банк развития 26892997 27,7% 074,8% 96,0% 87,0% 1,8% 1,1% -0,4% 86,4% -0,4% 1,4% 5,1% 2,2% 26,3% 56,0% 15,1%
Банк "Возрождение" 92673922 16,2% 88,5% 75,0% 90,4% 1,6% 2,4% -0,6% 90,7% 0,1% 1,8% 18,8% 3,3% 25,2% 53,5% -3,5%
ИНГ-Банк Евразия 50122929 21,6% 86,3% 65,3% 83,4% 0,0% 0,1% -7,6% 90,5% 0,1% 2,3% 17,3% 1,4% 116,6% 80,3% 38,6%
Среднее значение по группе 1 38730866 19,7% 84,0% 80,9% 87,9% 1,1% 1,2% -3,0% 85,5% 9,1% 2,0% 13,8% 2,4% 48,4% 62,4% 13,0%
НОМОС-БАНК 134984203 11,9% 91,4% 69,5% 101,1% 0,4% 7,7% 2,9% 93,7% 0,6% 3,0% 32,5% 2,2% 41,4% 54,1% 11,4%
МДМ-Банк 250724077 11,2% 89,4% 71,3% 103,6% 1,1% 2,5% 2,2% 90,6% 2,8% 3,1% 29,2% 2,7% 57,2% 83,9% 22,3%
"Райффайзенбанк Австрия" 288858804 12,2% 89,9% 77,5% 99,2% 0,2% 2,2% -0,4% 92,4% -0,1% 1,6% 18,5% 2,1% 37,4% 61,8% -36,1%
«Промсвязьбанк» 215927715 11,1% 92,5% 64,2% 97,7% 0,3% 3,3% -1,7% 94,9% 2,7% 1,7% 22,1% 2,3% 56,2% 75,8% 21,2%
Россельхозбанк 356561575 14,1% 94,3% 57,9% 76,6% 0,5% 1,3% -0,2% 91,3% 1,2% 1,0% 15,6% 2,8% 101,0% 134,3% 10,3%
Группа "АЛЬФА-БАНК" 401032834 11,3% 90,4% 69,4% 103,8% 0,9% 7,4% -1,0% 99,1% 101,7% 0,4% 4,2% 2,3% 15,8% 52,5% 6,8%
Среднее значение по группе 2 274681535 12% 91,3% 68,3% 97,0% 0,6% 4,1% 0,3% 93,7% 18,2% 1,8% 20,4% 2,4% 51,5% 77,1% 6,0%
«ТРАСТ» 52665842 12,6% 92,6% 54,7% 75,4% 3,7% 3,8% 6,8% 85,7% -0,7% 2,9% 40,5% 2,7% 35,7% 71,6% 19,5%
КБ "СДМ-БАНК" (ОАО) 11893316 12,1% 91,6% 70,9% 81,3% 0,5% 2,7% 2,6% 83,0% 4,9% 2,4% 30,5% 3,1% 50,3% 56,7% 0,5
Газэнергопромбанк 27473670 11,1% 95,3% 61,0% 65,4% 1,2% 4,3% 0,4% 84,0% 0,4% 1,6% 32,6% 2,1% 32,0% 63,8% -8,1%
АКИБанк 10919265 11,7% 88,9% 88,2% 91,4% 0,3% 2,2% 1,5% 84,8% 0,6% 1,8% 15,6% 3,3% 24,7% 58,0% -2,4%
ОАО "Первый Объединенный Банк" 16696533 13,5% 90,2% 76,0% 95,1% 0,8% 2,7% -0,2% 86,8% 0,0% 1,5% 17,3% 4,1% 37,2% 80,7% 0,2%
АКБ "Московский Индустриальный банк" (ОАО "МИнБ" ) 45718785 11,2% 85,7% 50,0% 88,9% 0,7% 2,0% -0,5% 88,3% 0,2% 1,2% 7,9% 2,6% 44,5% 64,1% 1,3%
"Дальневосточный банк" 13867634 10,8% 91,6% 69,5% 81,0% 0,6% 4,4% 0,2% 89,3% 14,6% 1,9% 20,2% 3,0% 45,9% 61,5% 4,3%
Банк СПб 83095496 11,2% 91,6% 68,2% 89,3% 0,4% 2,1% 0,2% 88,1% 0,0% 1,8% 22,5% 2,5% 47,1% 66,4% 0,3%
Транскредитбанк 96737815 10,7% 93,8% 67,7% 85,3% 0,4% 1,9% -0,7% 90,3% 2,0% 2,4% 37,2% 3,1% 43,8% 56,5% 8,3%
Среднее значение по группе 3 39896484 11,7% 91,2% 67,4% 83,7% 1,0% 2,9% 1,1% 86,7% 2,4% 1,9% 24,9% 2,9% 40,1% 64,4% 2,7%
"Банк Русский Стандарт" 197436831 16,6% 88,5% 62,0% 97,8% 10,3% 19,5% -1,5% 92,6% 6,5% 5,6% 52,9% 6,5% 64,9% 117,9% 11,9%
Хоум Кредит энд Финанс Банк (ХКФ-банк) 43913417 18,4% 81,8% 87,5% 110,0% 19,7% 0,3% -1,3% 96,6% 119,9% 2,1% 11,2% 4,7% 27,5% 55,6% -23,0%
Среднее значение по группе 120675124 17,5% 85,2% 74,8% 103,9% 15,0% 9,9% -1,4% 94,6% 63,2% 3,9% 32,0% 5,6% 46,2% 86,8% -5,5%
Экспобанк 27955019 11,6% 93,0% 73,6% 89,7% 2,0% 2,2% -0,3% 96,4% 4,9% 0,6% 8,3% 1,0% 53,8% 58,8% -1,1%
Кредитный Агропромбанк 21909799 12,7% 94,1% 66,7% 74,9% 2,3% 7,7% 0,2% 98,1% 3,8% 0,7% 10,5% 2,5% 79,4% 73,0% -2,4%
ЗАО "Мой банк" 11692696 11,1% 93,2% 60,1% 82,0% 0,9% 3,6% -0,8% 98,3% 148,5% 0,6% 8,2% 1,4% 100,6% 84,2% 2,1%
Банк "Авангард" 35958456 12,8% 88,5% 81,2% 111,7% 0,9% 6,1% -4,6% 98,5% 7,2% 0,4% 3,5% 1,5% 33,6% 61,4% 8,9%
ЛОКО-Банк 21434520 12,2% 91,9% 77,9% 91,9% 0,4% 5.2% 0,2% 94,5% 3,5% 1,8% 20,8% 3,5% 47,3% 71,0% 20,8%
КМБ-БАНК 30445710 13,1% 89,7% 80,5% 90,8% 1,6% 2,5% -0,9% 95,3% 12,7% 1,4% 13,0% 2,0% 63,6% 55,3% 31,8%
Национальный торговый банк 13051139 11,8% 92,2% 59,2% 94,1% 2,0% 3,0% -0,1% 92,1% -0,2% 1,0% 13,2% 2,5% 22,6% 79,7% 10,1%
СКБ-Банк 23716622 13,9% 90,6% 72,3% 88,6% 1,3% 2,3% -0,4% 92,7% 12,1% 1,1% 13,2% 2,1% 44,6% 54,4% 8,7%
Москоммерцбанк 40874710 11,8% 92,9% 66,7% 94,9% 0,8% 3,9% -0,3% 95,6% 4,4% 1,2% 14,2% 2,4% 44,9% 89,7% 34,9%
Московский капитал 16793250 10,4% 93,2% 66,7% 98,4% 1,0% 5,8% -0,5% 95,1% 31,8% 1,2% 16,6% 3,8% 31,6% 58,8% -2,4%
Автовазбанк 11690053 12,2% 91,0% 54,4% 96,7% 0,3% 1,2% 0,0% 95,4% -2,6% 0,7% 8,0% 1,7% 32,6% 60,4% -1,4%
Северная Казна 30331622 11,5% 91,1% 52,3% 88,7% 0,6% 1,8% -1,5% 96,5% 10,1% 0,8% 9,0% 1,4% 63,9% 67,5% 5,4%
Среднее значение по группе 4 23821133 12,1% 91,8% 67,8% 91,9% 1,2% 3,8% -0,7% 95,7% 19,7% 1,0% 11,6% 2,2% 51,5% 67,9% 9,6%
"ЦентроКредит" 16075269 23,9% 70,9% 98,7% 121,6% 2,0% 18,4% -1,5% 98,4% 393,5% 1,8% 5,7% 4,9% 47,6% 60,9% -9,0%
АКБ Металлинвестбанк 15334409 21,7% 73,7% 98,3% 122,4% 2,6% 11,4% 3,1% 99,0% 0,6% 1,2% 4,6% 1,4% 49,0% 59,4% 11,0%
"Международный Промышленный Банк" 91973793 26,3% 70,2% 100,0% 106,1% 0,0% 20,5% 0,5% 96,8% 0,2% 0,3% 1,0% 4,2% 25,7% 55,6% 10,6%
Русь-банк 43132642 17,0% 87,0% 68,5% 113,3% 1,3% 8,6% -0,3% 98,6% 5,1% 0,6% 5,1% 2,0% 19,3% 64,9% 7,1%
ОАО АКБ "Российский Капитал" 17424439 18,7% 77,6% 83,2% 103,6% 1,7% 9,6% -0,5% 98,4% -3,6% 0,8% 3,2% 3,4% 36,4% 61,3% 33,3%
ИМПЭКСБАНК 62255747 15,4% 87,4% 68,1% 89,9% 3,0% 4,1% 3,1% 96,2% 88,6% 0,8% 7,1% 2,8% 34,6% 50,1% 8,3%
Среднее значение по группе 5 41032717 20,5% 77,8% 86,1% 109,5% 1,7% 12,1% 0,7% 97,9% 80,7% 0,9% 4,4% 3,1% 35,4% 58,7% 5,2%
ДельтаКредит 13111703 13,6% 89,6% 71,7% 91,0% 0,0% 0,7% 0,8% 89,2% 1,0% 2,1% 21,7% 2,4% 411,6% 750,1% 31,7%

Рейтинговое агентство «Эксперт РА» на основе данных за первое полугодие 2007 г. провело классификацию банков в соответствии с уровнем финансовой устойчивости. По результатам кластерного анализа, мы разделили порядка 40 банков, принимавших участие в исследовании, на 6 групп по уровню финансовой устойчивости.

 

Как показывает наша классификация, сегодня размер банка не является основным параметром финансовой устойчивости. Эффект «too big to fail», в соответствии с которым финансовая устойчивость кредитного института определяется его масштабом, в нашем исследовании не проявился.

Налицо другая тенденция: чем активней банк развивает розницу, тем больше у него вероятность нарушить свою финансовую устойчивость. Жестокий рынок требует жертв. На коротком горизонте ими становятся достаточность капитала и рентабельность, на более длинном – качество банковских активов.

В первую группу финансовой устойчивости попадают далеко не самые крупные банки (банк «Возрождение», Кредит Урал Банк и др.). Это те банки, которым удается сочетать в себе высокую достаточность капитала, хорошее качество активов, высокую прибыльность, эффективный менеджмент и приемлемый уровень ликвидности (не слишком высокий, чтобы не терять прибыль, но и не слишком низкий, чтобы не подвергать себя излишнему риску).

Ключевые игроки, всегда находившиеся в фокусе развития рынка (Альфа-банк, МДМ-Банк, НОМОС-БАНК и др.), попадают во вторую группу. Практически всем ее участникам на ступень выше помешала переместиться достаточность капитала вкупе с более низкой рентабельностью активов. И даже тот факт, что в среднем по группе доля просроченной задолженности ниже, а «подушка ликвидности» мягче, чем в первой группе, не позволил этим банкам догнать лидеров. Ведь эти показатели обеспечены, скорее, низкой маневренностью, чем эффективным риск-менеджментом.

Таблица
Средние значения показателей финансовой устойчивости, участвующих в классификации банков, по сформированным группам

1 2 3 4 5 6 "Аномальный"
Кредит Урал Банк (ОАО)НОМОС-БАНКНБ «ТРАСТ»БАНК "РУССКИЙ СТАНДАРТ"ЭкспобанкЦЕНТРОКРЕДИТДельтаКредит
АКБ "БТА-Казань"МДМ-БанкКБ "СДМ-БАНК" (ОАО)ХОУМ КРЕДИТ ЭНД ФИНАНС БАНК (ХКФ-БАНК)Кредитный АгропромбанкАКБ "Металлинвестбанк"
Российский банк развитияРайффайзенбанк АвстрияГазэнергопромбанк"Мой банк "Международный Промышленный Банк
БАНК "ВОЗРОЖДЕНИЕ"ПРОМСВЯЗЬБАНКАКИБанкБАНК "АВАНГАРД"Русь-банк
ИНГ-Банк ЕвразияРоссельхозбанкОАО "Первый Объединенный Банк"ЛОКО-БанкБанк "Российский Капитал"
ГРУППА "АЛЬФА-БАНК"АКБ "Московский Индустриальный банк"КМБ-БАНКИМПЭКСБАНК
Дальневосточный банкНацторгбанк
Банк СПбСКБ-Банк
ТранскредитбанкМОСКОММЕРЦБАНК
Московский капитал
Автовазбанк
Северная Казна
Достаточность капитала (Н1)19.7012.0011.7017.5012.1020.5013.60
Соотношение расходов и доходов85.5093.7086.7094.6095.7097.9089.20
ROA2.001.801.903.901.000.902.10
Коэффициент текущей ликвидности62.4077.1064.4086.8067.9058.70750.10
Доля просроченной задолженности1.100.601.0015.001.201.700,00%
Активы, тыс. руб.38 730 866.00274 681 535.0039 896 484.00120 675 124.0023 821 133.0041 032 717.0013 111 703.00

Впрочем, третью группу формируют банки, многие из которых по динамике розницы на шаг обгоняют своих коллег, однако расплачиваются за это еще более низким уровнем собственных средств, чуть более высокими просрочками и меньшим запасом ликвидности (НБ «Траст», Газэнергопромбанк и др.)

 

В четвертую группу, напротив, попали розничные флагманы – банки «Русский Стандарт» и «Хоум Кредит». Хороший запас капитала и высокая рентабельность не помешали им занять четвертое место. Очень высокая доля просроченной задолженности и значительное отношение расходов и доходов неизбежно нарушают финансовую устойчивость. Впрочем, когда оба банка избавятся от портфелей «плохих долгов», у них появятся все шансы переместиться на несколько ступеней выше.

Пятую и шестую группы образуют банки, явно уступающие остальным участникам исследования по размеру активов. Впрочем, для них также характерны достаточно высокий (по сравнению с остальными участниками) уровень просроченной задолженности и чуть менее хорошие результаты по уровню прибыльности и эффективности.

Результаты классификации банков по группам финансовой устойчивости

В результате кластерного анализа данных по 41 банку (российские банки из топ-150 по активам) было выделено 6 групп, отличающихся друг от друга показателями финансовой устойчивости.

Первая группа финансовой устойчивости

Российский банк развития, ИНГ-Банк Евразия, Банк «Возрождение», Кредит Урал Банк, АКБ «БТА-Казань»

Банки данной группы характеризуются наилучшими показателями финансовой устойчивости, хотя и не являются лидерами по объему активов. Прежде всего стоит отметить высокие показатели достаточности капитала: среднее значение норматива Н1 по группе составляет 19,7%. При этом банки данной группы продемонстрировали наилучшее сочетание таких параметров, как отношение расходов к доходам (85,5%), рентабельность активов (2,0%) и доля просроченной задолженности (1,1%).

Вхождение в данную в группу банков «Кредит Урал Банк» и «БТА-Казань» на первый взгляд может показаться странным, так как объем их бизнеса значительно отличается от трех других банков группы. Однако на включение их в состав лидеров по финансовой устойчивости повлияли наилучшие показатели соотношения расходов и доходов и достаточно высокие значения ROA.

Вторая группа финансовой устойчивости

Россельхозбанк, Райффайзенбанк Австрия, МДМ-Банк, НОМОС-БАНК, Альфа-Банк, Промсвязьбанк

Вторую группу составляют банки из топ-10 по величине активов. Это крупные и надежные кредитные организации, что подтверждается и анализируемыми нами показателями: наибольший объем обязательств и собственных средств, хорошие показатели по текущей ликвидности (в среднем по группе 77,%) и низкая доля просроченной задолженности (0,6%). Отнесение данных банков ко второй группе связано с относительно невысокими показателями остаточности капитала (в среднем 12%) и чуть менее рентабельным в целом бизнесом по сравнению с банками первой группы (ROA равен 1,8%, соотношение расходов и доходов – 93,7%).

Третья группа финансовой устойчивости

Национальный банк «ТРАСТ», КБ «СДМ-БАНК», Газэнергопромбанк, АКИБанк, ОАО «Первый Объединенный Банк», АКБ «Московский индустриальный банк», Дальневосточный банк, банк «Санкт-Петербург», Транскредитбанк

Банки данной группы имеют достаточно устойчивые рыночные позиции и характеризуются в целом хорошими значениями показателей финансовой устойчивости: чуть выше порогового значения норматив достаточности капитала (11,7%) и текущей ликвидности (64,4%), невысокие показатели просроченной задолженности (1,0%), вполне рентабельный бизнес (ROA – 1,9%). Из показателей, не участвующих в процедуре кластерного анализа, стоит отметить хорошую в среднем по группе рентабельность собственных средств (24,9%) и низкие показатели зависимости от рынка МБК (2,7%).

Четвертая группа финансовой устойчивости

Банк «Русский Стандарт» и «Хоум Кредит энд Финанс Банк»

Несмотря на малочисленность данной группы, входящие в нее банки действительно обладают особенными чертами, не позволяющими объединить их с другими российскими банками. Достаточно крупные РС и ХКФ, имеющие широкую ресурсную базу (Н1 в среднем равен 17,5%), являются лидерами розничного финансового рынка, ведущими достаточно рискованную борьбу. В итоге, с одной стороны, эти банки имеют самые высокие показатели рентабельности (ROA – 3,9%, ROE – 32,0%), высокую достаточность капитала (17,5%) и текущую ликвидность, равную 86,8%, а с другой стороны, наибольшую долю просроченной задолженности (в среднем 15,0%).

Пятая группа финансовой устойчивости

Экспобанк, Кредитный Агропробанк, «Мой банк» (бывший СБ «Губернский»), Авангард, ЛОКО-Банк, КМБ-Банк, Нацторгбанк, СКБ-Банк, Москоммерцбанк, Московский капитал, Автовазбанк, Северная казна

Данная группа является наиболее многочисленной, объединяет в себе относительно небольшие банки, характеризующиеся приемлемым уровнем финансовой устойчивости, который несколько ниже, чем у банков из ранее рассмотренных групп. В целом группа не показывает себя с лучшей стороны ни по одному из рассматриваемых показателей, но и не является аутсайдером. Для группы характерны достаточность капитала и текущая ликвидность чуть выше нормативных значений (соответственно 12,1% и 67,9%), невысокие показатели рентабельности (ROA – 1,0%, ROE – 11,6%), средние показатели просроченной задолженности (1,2%) и достаточно высокое соотношение расходов и доходов банков (в среднем 95,7%).

Шестая группа финансовой устойчивости

АКБ «ЦентроКредит», АКБ «Металлинвестбанк», Международный Промышленный Банк, Русь-Банк, АКБ «Российский капитал», ИМПЭКСБАНК

Последнюю из выделенных нами групп финансовой устойчивости сформировали достаточно крупные банки, но проигрывающие по ряду параметров основной части банков нашего списка. Несмотря на высокие показатели достаточности капитала (в среднем по группе 20,5%), здесь наблюдаются наиболее высокое значение соотношения расходов и доходов (97,9%), низкие показатели рентабельности (ROA – 0,9%, ROE – 4,4%) и значения норматива текущей ликвидности (58,7%), а также достаточно высокая доля просроченной задолженности (1,7%). В итоге на фоне рассматриваемой нами совокупности банков данная группа оказалась завершающей в иерархии по финансовой устойчивости.

Отдельно стоит прокомментировать ситуацию ДельтаКредит Банка, не вошедшего ни в одну из сформированных нами групп финансовой устойчивости. Показатели деятельности данного банка значительно отличаются от общей картины, не позволяя рассматривать его в контексте выделенных групп. Отличительными особенностями ДельтаКредит Банка являются высокие значения показателей ликвидности (норматив мгновенной ликвидности – 411,6%, текущей ликвидности – 750,1%) и практически отсутствующая просроченная задолженность, при этом достаточность капитала, соотношение расходов и доходов и показатели рентабельности находятся на среднем уровне. Если не принимать во внимание завышенную ликвидность банка, то он, вероятно, вошел бы во вторую группу финансовой устойчивости.

Методика классификации

Под финансовой устойчивостью банка мы понимаем возможность банка в течение длительного периода времени поддерживать приемлемый уровень кредитоспособности. Под кредитоспособностью мы понимаем способность банка своевременно и в полном объеме выполнять свои финансовые обязательства.

В основу деления банков на группы финансовой устойчивости была положена классическая методология CAMEL, предполагающая рассмотрение пяти основных аспектов деятельности банка: достаточности капитала (Capital adequacy), качества активов (Asset quality), эффективности менеджмента (Management Efficiency), прибыльности (Profitability) и ликвидности (Liquidity).

Помимо этого, при распределении банков по группам финансовой устойчивости также учитывался размер банка. По умолчанию мы предполагаем, что чем крупнее банк, тем больше у него возможностей для своевременного и полного выполнения обязательств.

Классификация проводилась по данным форм 101 и 102, а также на основе информации, добровольно предоставленной банками агентству «Эксперт РА». Мы считаем, что согласие участвовать в нашем анализе также свидетельствует об определенном уровне информационной открытости банка и может служить причиной «улучшающего отбора» (когда в исследовании участвуют наиболее финансово устойчивые банки).

Ниже мы приводим краткую методику классификации, а также расшифровку значений коэффициентов, приведенных в таблице 1.

Методология

Выделение групп финансовой устойчивости проводилось методом иерархического кластерного анализа (использовались евклидово расстояние, метод Ворда (Ward’s method). Суть кластерного анализа заключается в том, что все наблюдения (в нашем случае – банки) рассматриваются как точки в многомерном пространстве признаков. Применяемая процедура классификации позволяет выделить точки, близко расположенные друг к другу, и объединить их в группы на основе схожих значений признаков. Таким образом, сама процедура анализа чем-то напоминает математически упорядоченную работу астронома, выделяющего на небе звёздные скопления.

Отметим, что многие исследователи склонны называть «кластерным анализом» интуитивно построенные классификации, где признаки зачастую не упорядочены, а само деление лишено математического обоснования. Наш анализ опирается на классические процедуры, используемые экономической статистикой.

При анализе учитывались 5 переменных, оказывающих, на наш взгляд, наиболее сильное воздействие на финансовую устойчивость банка:

  • коэффициент достаточности капитала (Н1), %;
  • доля просроченной задолженности, %;
  • коэффициент соотношения расходов и доходов банка, %;
  • рентабельность активов, %;
  • коэффициент текущей ликвидности (Н3), %;
  • суммарный объем активов банка, тыс. руб.

Предварительно была проведена процедура стандартизации исходных данных, чтобы исключить доминирующее влияние стоимостного показателя (суммарный актив банка, измеряемый в тыс. руб., значительно отличающийся от размерности оставшихся 5 коэффициентов).

Описание коэффициентов

Достаточность капитала

Коэффициент достаточности капитала – коэффициент, определяемый в порядке, установленном для расчета обязательного норматива Н1 («Норматив достаточности собственных средств (капитала) банка»), и равный отношению собственных средств (капитала) банка к активам, взвешенным с учетом риска. Минимальное нормативное значение коэффициента, согласно действующей редакции Инструкции 110-И («Об обязательных нормативах банков»), составляет 10% для банков с размером собственных средств свыше 5 млн евро и 11% для прочих банков.

Коэффициент качества капитала – коэффициент, определяемый как отношение основного капитала банка к общему объему собственных средств и показывающий, какова доля капитала первого уровня в объеме собственных средств банка. Собственные средства рассчитываются в соответствии с подходом Базеля-I (Положение №215-П «О методике определения собственных средств (капитала) кредитных организаций»).

Коэффициент финансового рычага – коэффициент, определяемый как отношение обязательств банка к общему объему активов и показывающий, какую долю составляют заемные средства (обязательства) банка в общем объеме привлеченных ресурсов, как заемных, так и собственных.

Качество активов

Коэффициент качества активов – коэффициент, определяемый как отношение активов, взвешенных с учетом риска, к общей сумме активов банка и характеризующий степень рисковости операций, проводимых банком. Чем выше значение коэффициента, тем более высоким уровнем риска отличается деятельность банка.

Коэффициент просроченной задолженности – коэффициент, определяемый как доля просроченных ссуд в общем объеме ссудной задолженности.

Коэффициент резервирования по ссудам – коэффициент, определяемый как отношение резервов на возможные потери по ссудам, сформированным в соответствии с Положением № 254-П («О порядке формирования кредитными организациями резервов на возможные потери по ссудам, ссудной и приравненной к ней задолженности»), к общему объему ссудной задолженности и показывающий среднюю норму отчисления в резервы.

Эффективность менеджмента

Коэффициент качества прибыли – коэффициент, определяемый как отношение чистых доходов от разовых операций к чистой прибыли банка и показывающий стабильность структуры чистой прибыли банка.

Коэффициент качества роста – коэффициент, определяемый как отношение разности между рентабельностью активов за текущий отчетный период и рентабельностью активов за соответствующий отчетный период прошлого года к процентному приросту активов и показывающий, какой процент рентабельности активов банк «жертвует» за 1% роста.

Коэффициент отношения расходов и доходов – коэффициент, определяемый как отношение суммы расходов банка к сумме доходов банка в соответствии с формой 102 и показывающий уровень издержек, характерный для деятельности банка.

Прибыльность

Коэффициент рентабельности активов – коэффициент, определяемый как отношение прибыли до налогообложения к среднему за соответствующий период значению активов банка и показывающий процент прибыли на 1 руб. активов банка.

Коэффициент рентабельности собственных средств (капитала) банка – коэффициент, определяемый как отношение прибыли до налогообложения к среднему за соответствующий период значению собственных средств (капитала) банка и показывающий процент прибыли на 1 руб. собственных средств банка.

Коэффициент чистой процентной маржи – коэффициент, определяемый как отношение чистых процентных и аналогичных доходов к среднему за соответствующий период значению активов банка и показывающий процент чистых процентных доходов на 1 руб. активов банка.

Ликвидность

Коэффициент мгновенной ликвидности – коэффициент, определяемый в порядке, установленном для расчета обязательного норматива Н2 («Норматив мгновенной ликвидности»), и равный отношению высоколиквидных активов банка к обязательствам до востребования. Минимальное нормативное значение коэффициента, согласно действующей редакции Инструкции 110-И («Об обязательных нормативах банков»), составляет 15%.

Коэффициент текущей ликвидности – коэффициент, определяемый в порядке, установленном для расчета обязательного норматива Н3 («Норматив текущей ликвидности банка»), и равный отношению ликвидных активов банка к обязательствам до востребования. Минимальное нормативное значение коэффициента, согласно действующей редакции Инструкции 110-И («Об обязательных нормативах банков»), составляет 50%.

Коэффициент зависимости от рынка МБК – коэффициент, определяемый как отношение разницы привлеченных и размещенных межбанковских кредитов (депозитов) к общему объему заемных средств банка.

Кредитоспособность – способность банка своевременно и в полном объеме выполнять свои финансовые обязательства. Финансовая устойчивость банка – способность банка в течение длительного периода времени поддерживать приемлемый уровень кредитоспособности.

Финансовая устойчивость банка – способность банка в течение длительного периода времени поддерживать приемлемый уровень кредитоспособности.



Исследования по теме
Региональные рынки ипотечного кредитования в 2016 году: курс на Петроград
22.03.2017
Cash Management в России: лидеры рынка
28.09.2016
В 1 полугодии 2016 года рынок услуг кэш-менеджмента вырос на 15% за счет восстановления средств клиентов на расчетных счетах и снижения заинтересованности банков в операциях, сопряженных с кредитным риском. Для российского рынка характерны низкая диверсификация по продуктам и банкам-провайдерам. При этом отмечается высокая лояльность клиентов к основным банкам, обслуживающим их потоки ликвидности. По оценкам RAEX, в 2016 году объем доходов в секторе может вырасти на 10-15% в случае увеличения выручки и, как следствие, повышения активности клиентов на обслуживании.
Кредитование малого и среднего бизнеса в России: итоги I полугодия 2016 года
13.09.2016
В первом полугодии 2016 года рынок кредитования МСБ стабилизировался, объем выданных кредитов МСБ снизился всего на 0,6% по сравнению с результатами первого полугодия 2015 года.
Статьи экспертов по теме
Незваный гость
14.03.2017 / Юрий Беликов
3 марта 2017 года была отозвана лицензия ПАО «Татфондбанк» — второго по величине активов банка Республики Татарстан. На начало 2017 года на Татфондбанк приходилось 22% активов локального банковского рынка, 27% привлеченных средств физических лиц и 12% ресурсов корпоративных клиентов в Татарстане.
Авгиевы конюшни: как распознать надежный банк
13.03.2017 / Людмила Кожекина
На что стоит обратить внимание при выборе банка
Санация: перезагрузка
27.02.2017 / Людмила Кожекина
Финансовый аналитик Людмила Кожекина о плюсах и минусах реформы механизма санации
Рэнкинги по теме
Мероприятия по теме
28
октября
2015
Аналитическая записка «Ипотечное кредитование в России»
Круглый стол «Ипотека в России»
25
июня
2014
Цель проекта: Содействовать ускорению процесса модернизации банковского рынка и его выходу на качественно новый уровень развития.
17
июня
2014
Цель проекта: Содействие росту и модернизации рынка банкострахования.