Войти Восстановить пароль?
ru en
Приветствуем Вас на обновленном сайте рейтингового агентства "Эксперт РА"!
Мы постарались сделать доступ к материалам более простым и понятным, переработали навигацию и способы подачи информации для более прозрачного доступа к ней. Однако, если у Вас возникли вопросы или Вы нашли ошибку - просим обращаться по адресу info@raexpert.ru. Желаем плодотворной работы!
Зарегистрированные пользователи
имеют расширенный доступ
к материалам сайта
Зарегистрироваться
Требования регуляторов Проекты методологий Список всех рейтингов
Банки Финансовые компании Нефинансовые компании Холдинговые компании Проектные компании Факторинговые компании Лизинговые компании Регионы (муниципалитеты) Страховые компании (универсальные) Страховые компании (по страхованию жизни) Инвестиционные компании Депозитарии НПФ (негосударственные пенсионные фонды) МФО (микрофинансовые организации) Гарантийные фонды Облигационные займы Структурированные финансовые продукты Долговые инструменты Управляющие компании СМО (страховые медицинские организации) Агенты по сопровождению ипотечных закладных Качество (корпоративного) управления Качество систем риск-менеджмента Привлекательность работодателей Качество услуг ЛПУ Эффективность управления ПИФами Качество управления закупочной деятельностью в компаниях с государственным участием Кредитный климат стран и территорий Ипотечные сертификаты участия Регионы России Регионы Казахстана
Рейтинги под наблюдением
Календарь начала сбора анкет и публикации Список всех рэнкингов
Контакты
Рейтинговое агентство RAEX («Эксперт РА»)
Адрес: Бумажный проезд, 14, стр. 1
Общие вопросы: info@raexpert.ru

Секретариат
Марьям Газиева
тел: (495) 225-34-44, 617-07-77 (доб. 1610)
e-mail: referent@raexpert.ru

PR служба
Сергей Михеев
(по запросам СМИ и общим вопросам работы PR-службы)
тел: (495) 225-34-44, 617-07-77 (доб. 1650)
факс: (495) 225-34-44
e-mail: mikheev@raexpert.ru

Екатерина Свищева
(по вопросам информационного сотрудничества и аккредитации СМИ)
тел: (495) 225-34-44, 617-07-77 (доб. 1640)
факс: (495) 225-34-44
e-mail: pr@raexpert.ru

Отдел клиентских отношений
Ерофеев Роман
тел: (495) 225-34-44, 617-07-77 (доб. 1656)
факс: (495) 225-34-44
e-mail: sale@raexpert.ru

По вопросам участия в проектах
РАЭКС-Аналитика
Яндиева Мариам
тел: (495) 225-34-44, 617-07-77 (доб. 1896)
факс: (495) 225-34-44
e-mail: yandieva@raexpert.ru

«RAEX (Эксперт РА) – крупнейшее в России рейтинговое агентство c 19-летней историей. RAEX (Эксперт РА) является лидером в области рейтингования, а также исследовательско-коммуникационной деятельности.

RAEX (Эксперт РА) включено в реестр кредитных рейтинговых агентств Банка России.

На сегодняшний день агентством присвоено более 700 индивидуальных рейтингов. Это 1-е место и около 42% от общего числа присвоенных рейтингов в России, 1-е место по числу рейтингов банков, страховых и лизинговых компаний, НПФ, микрофинансовых организаций, гарантийных фондов и компаний нефинансового сектора.

Рейтинги RAEX (Эксперт РА) входят в список официальных требований к банкам, страховщикам, пенсионным фондам, эмитентам. Рейтинги агентства используются Центральным банком России, Внешэкономбанком России, Московской биржей, Агентством по ипотечному жилищному кредитованию, Агентством по страхованию вкладов, профессиональными ассоциациями и саморегулируемыми организациями (ВСС, ассоциацией «Россия», Агентством стратегических инициатив, РСА, НАПФ, НЛУ, НСГ, НФА), а также сотнями компаний и органов власти при проведении конкурсов и тендеров.»


 

Кредитование малого и среднего бизнеса: «в отрицательной зоне»

Сараев Александр, заместитель директора по банковским рейтингам, RAEX («Эксперт РА»)

Портфель кредитов МСБ впервые за последние 9 лет показал отрицательную динамику: сокращение по итогам 2014 года составило 1%. В 2015 году объем портфеля сократится минимум на 10% на фоне снижения доступности кредитов и риск-аппетитов банков.

Портфель кредитов МСБ впервые с начала  проведения регулярных исследований RAEX («Эксперт РА») (c 2006 года) и ведения официальной статистики ЦБ РФ (с 01.04.2009)  показал отрицательные темпы роста. Отрицательная динамика портфеля МСБ была обусловлена ухудшением финансового состояния и снижением платежной дисциплины субъектов МСБ, вследствие чего банки ужесточали требования к своим заемщикам на протяжении всего 2014 года. Дополнительное давление на рост рынка оказала переориентация ведущих банков на финансирование крупных российских компаний, которым санкции фактически закрыли доступ к западным рынкам капитала.

По итогам 2014 года объем портфеля сократился на 1% против прироста на 15% годом ранее (см. график 1). В абсолютном выражении объем портфеля составил 5,12 трлн. руб., что на 44 млрд. руб. меньше, чем на 01.01.2014. Темпы прироста портфеля кредитов МСБ оказались самыми низкими среди других сегментов банковского кредитования – портфель кредитов крупному бизнесу вырос  на 41%, а портфель розничных кредитов ФЛ - на 14%.

 

Осторожная конкуренция

В 2014 году акценты в кредитовании малого и среднего бизнеса смещались с экстенсивного роста продаж и применения скоринговых моделей «кредитных фабрик» на интенсификацию работы с действующей базой и индивидуальную оценку рисков. В этой связи крупные банки, применяющие механизмы «кредитной фабрики» и соответственно более подверженные росту просроченной задолженности, снизили свою активность на рынке. Этому также поспособствовало желание ведущих банков сконцентрироваться на привлечении клиентов из числа крупного бизнеса, которые потеряли возможность фондироваться за рубежом. Крупные корпоративные заемщики – гораздо менее рисковый сегмент для банков, и это – основная причина роста его привлекательности в условиях ухудшения экономической ситуации в стране. В результате доля топ-30 банков по активам в совокупном объеме предоставленных кредитов МСБ снизилась в IV квартале 2014 года на 6 п.п. по сравнению с аналогичным периодом 2013 года и составила 47,3% (см. график 3). Кредитный портфель МСБ у банков из числа топ-30 по активам сократился на 8% за 2014 год, в то время как у остальных участников рынка был отмечен прирост на 9% (см. график 2).

 
 

Памятуя последствия кризиса 2008-2009 гг., банки уже с начала 2014-го начали применять к контрагентам более строгие методические подходы, нехарактерные для них в период бурного роста. В качестве основных направлений усовершенствования методик риск-менеджмента участники рынка, опрошенные RAEX («Экспертом РА»), выделили: повышение требований к финансовым показателям заемщика; отказ от бланковых кредитов, либо кредитов с залогом в виде товаров в обороте; внедрение отраслевых ограничений к потенциальным заемщикам.

К числу высокорискованных сфер деятельности клиентов опрошенные RAEX («Эксперт РА») банки отнесли: туризм, строительство, торговлю автомобилями, рекламу и маркетинг, оптовую и розничную торговлю электроникой, а также деятельность с высокой долей импортных закупок в общем объеме реализуемой продукции.

Тройка лидеров рэнкинга по величине портфеля кредитов МСБ за год не изменилась. Банк «ВТБ 24», в отличие от своих соседей по ТОП-3, показал положительные темпы прироста, нарастив портфель на 6,3% по сравнению с 01.01.2014. Самые высокие темпы прироста кредитного портфеля МСБ из числа ТОП-20 показали: Банк «Санкт-Петербург» (+90,9%), МОСКОВСКИЙ КРЕДИТНЫЙ БАНК (+56,8%) и КБ «ЛОКО-Банк» (+41,7%).

Лидерство в рэнкинге среди частных банков сохранил за собой Промсвязьбанк, несмотря на сокращение портфеля на 14,6%, что, в первую очередь, обусловлено  смещением акцентов в работе фронт линии и продаж. Вместо фокуса на выдачи и объемы был сделан акцент на качество кредитного портфеля и увеличение транзакционной активности клиентов.

Рэнкинг по величине ссудного портфеля МСБ по итогам 2014 года

Открыть таблицу в новом окне
Место по итогам 2014 место в рэнкинге RAEX ("Эксперт РА") по итогам 2013 № лицензии банка Банк Остаток ссудной задолженности по кредитам, выданным МСБ, млн рублей Темп прироста за 2014 год, % Рейтинг (подуровень) кредитоспособности RAEX ("Эксперт РА") на 01.04.2015
на 01.01.2015 на 01.01.2014
111 481Сбербанк России1 297 0791 303 840-0.5-
221 623ВТБ 24177 338166 7956.3-
333 251Промсвязьбанк101 678119 027-14.6-
44912МИнБ85 14882 7122.9A (III)
510436Банк "Санкт-Петербург"66 31634 74590.9A++
651 439Банк "Возрождение"64 38070 105-8.2-
772 748Банк Москвы59 49646 30528.5-
86-Банковская группа «Открытие»*43 63451 533-15.3-
9112 210ТКБ42 94834 69623.8A++
10123 292Райффайзенбанк41 94734 32022.2-
1182 763АКБ "Инвестторгбанк"39 13440 426-3.2-
1292 216Банк Интеза34 78835 005-0.6-
13142 590"АК БАРС" Банк34 73228 78520.7-
14162 707КБ "ЛОКО-Банк"31 29922 08541.7A+ (I)
15152 225КБ "Центр-инвест"30 35127 43910.6-
16231 978МОСКОВСКИЙ КРЕДИТНЫЙ БАНК25 76616 43156.8A++
17173 058АИКБ "Татфондбанк23 58621 19511.3A (II)
1833-Банковская группа БИНБАНКа**23 4489 032159.6БИНБАНК имеет рейтинг А+(III)
19182 518КБ "Кубань Кредит"21 51519 44810.6-
20223 205РУССТРОЙБАНК21 19616 89925.4A (II)
21132 771КБ «Юниаструм Банк»19 62729 544-33.6B++
2219429УБРиР18 27318 578-1.6-
23262 705Интехбанк17 49012 66238.1A (III)
2421323МДМ Банк17 29317 0331.5-
2524918Запсибкомбанк15 15415 205-0.3A+ (I)
26201 810Азиатско - Тихоокеанский Банк14 78717 906-17.4A+ (II)
27253 461Первобанк13 59313 617-0.2-
28282 108КБ "Транснациональный банк" (лицензия отозвана 13.04.2015)12 52711 7936.2-
292767АКБ "Энергобанк"12 13511 9711.4A (II)
303123Банк АВБ11 47010 04514.2A (II)
31321 776Банк "Петрокоммерц"10 7899 78210.3A+ (II)
32303 255Банк ЗЕНИТ10 18510 589-3.8-
33292 268МТС-Банк10 06011 243-10.5-
3434493ЧЕЛЯБИНВЕСТБАНК9 2107 81317.9A+ (I)
35352 324Банк "Клиентский"8 5376 82625.1B+
36372 767КБ "РОСАВТОБАНК"7 2776 20617.3A (II)
3736485ЧЕЛИНДБАНК6 5426 2963.9-
38411 319Экономбанк6 4235 46217.6A (II)
39393 077КБ "Нацинвестпромбанк"5 7995 831-0.6A (II)
40431 637"СДМ-БАНК"5 5925 03311.1-
41491 053КБ "Финансовый стандарт"5 4033 88739.0A (III)
4244249АКБ "Урал ФД"5 3734 8969.7A (I)
43382 816БАНК СГБ4 7265 924-20.2A (II)
44421 343Банк "Левобережный"4 7095 380-12.5A+ (III)
4540518Банк "Первомайский"4 6425 758-19.4A (III)
46461 752АККСБ "КС БАНК"4 5644 5021.4A (III)
47471ЮниКредит Банк4 4444 03210.2-
48482 377ИнвестКапиталБанка3 6463 981-8.4-
4945567КБ "Акцепт"3 5964 692-23.4A+ (III)
50522 782АКБ "РБР"3 5063 02216.0B++
515052Энергомашбанк3 3193 762-11.8A (III)
52533 053"Гран Инвест Банк"3 3092 61826.4A (II)
53512 654КБ "Унифин"2 9583 222-8.2A (III)
54632 156Нефтепромбанк2 7221 69560.6A (I)
5555752КБ "МПСБ"2 3792 464-3.4B++
56593 236КБ "СОЮЗНЫЙ"2 3532 09112.5A (I)
57572 207Спурт Банк2 3212 2841.6-
58542 880КБ "АГРОПРОМКРЕДИТ"2 2712 558-11.2-
5958646Ижкомбанк2 0342 260-10.0A (I)
60612 900Земский банк2 0261 75715.3A (III)
61561 455Автоградбанк1 8752 386-21.4A (I)
62642 807АКБ "Трансстройбанк"1 8061 41927.2A (I)
6360704ОИКБ Русь1 7721 782-0.6-
64652 838КБ "СИНКО-БАНК"1 6351 18737.7A (II)
65622 617КБ «Банк Расчетов и Сбережений»1 4961 718-12.9A (II)
66662 211Росэнергобанк1 3261 14515.8-
67672 995КБ "СТРОЙЛЕСБАНК"1 3111 10618.6A (II)
68681 137«БУМ-БАНК»94281116.2-
6971503Холмсккомбанк85959444.6B++
70693 417КБ "Новый век"786798-1.5B++
71703 368СМП Банк752773-2.8A+ (II)
7272965ПЕРВОУРАЛЬСКБАНК257269-4.7B++
73732 388АКБ "АлтайБизнес-Банк"23716147.0B++

Источник: RAEX («Эксперт РА») по данным анкетирования банков

 «*» - Банковская группа «Открытие» для участия в исследовании предоставила данные по банкам: «ФК Открытие» и Ханты-Мансийский банк Открытие.
«**» - Банковская группа БИНБАНКа для участия в исследовании предоставила данные по банкам: БИНБАНК, «БИНБАНК кредитные карты», «БИНБАНК Мурманск», «Рост банк», банк «Кедр», СКА-Банк, Тверьуниверсалбанк, Аккобанк. Данные на 01.01.2014 не включены в рэнкинг, т.к. были представлены только по БИНБАНКу, - остальные кредитные организации в тот период ещё не входили в банковскую группу.

Нарастающая просрочка

На протяжении последних лет владельцы малого и микробизнеса были одними из самых востребованных клиентов для банков. Специально для МСБ были разработаны технологии массового кредитования («кредитные фабрики»), созданы специальные продукты. По мере развития технологии «кредитной фабрики» крупным банкам удалось стабилизировать и достаточно успешно управлять более высоким уровнем просроченной задолженности, характерным для подобных продуктов. Тем не менее, стагнация в экономике, внешнеполитическая нестабильность и ослабление курса рубля нанесли ощутимый удар по платежеспособности МСБ, а банкам пришлось в спешном порядке сворачивать беззалоговое кредитование для предотвращения неконтролируемого роста просрочки. По состоянию на 01.01.2015 уровень просроченной задолженности в сегменте МСБ достиг 7,7%, что на 0,6 п.п. больше, чем на 01.01.2014. За этот же период просроченная задолженность в кредитовании розничных клиентов выросла на 1,5 п.п. и достигла 5,9%, в кредитовании крупного бизнеса уровень просрочки вырос на 0,2 п.п. до 3,5%.

Формально рост доли просроченной задолженности у крупного бизнеса относительно небольшой, но достигается такой результат за счет ее размывания новыми кредитами, а также сокрытия части просрочки в пролонгациях, что менее характерно для МСБ, к которым банки не так лояльны. Вместе с тем качество кредитов крупным компаниям устойчиво ухудшается вследствие снижения рентабельности бизнеса и роста стоимости фондирования. Об этом свидетельствует выход проблем части крупных компаний в публичное пространство (среди наиболее показательных примеров — ОАО "Мечел", ГК «СУ-155», ОАО «Авиакомпания «ЮТэйр»). Обострение ситуации с обслуживанием долга крупными компаниями может дополнительно ударить по МСБ.  «На фоне кризисных тенденций в экономике крупным компаниям все сложнее исполнять свои платежные обязательства перед многочисленным пулом подрядчиков, большинство из которых составляет прослойка из МСБ. Резкая девальвация рубля привела к потерям среди тех, кто занимается импортом и торговлей. Падение потребительского спроса и реальных доходов населения, которое мы сейчас наблюдаем, закономерно привело к снижению оборота розничной торговли. Все эти факторы не могли не отразиться на самочувствии МСБ и на обслуживании долга», говорит Константин Басманов, заместитель председателя правления ПАО «Промсвязьбанк», член правления ОПОРЫ РОССИИ.

 

Доля просроченной задолженности по кредитам МСБ росла как у крупных банков (ТОП-30 по активам), так и у банков вне ТОП-30. По состоянию на 01.01.2015 доля просроченных кредитов МСБ у банков из топ-30 составила 9,9%, против 9,1% на 01.01.2014, у остальных банков уровень просроченной задолженности вырос до 4,6% на 01.01.2015 (против 4,0% на 01.01.2014). При этом в абсолютном выражении прирост просрочки наблюдался только у банков вне ТОП-30, крупные банки за счет более резкого замедления кредитования и распространенной практики по списанию проблемной просрочки за баланс показали объем просроченной задолженности на уровне прошлого года. По данным опроса банков, объем безнадежных долгов по кредитам МСБ, который был списана с баланса, продан коллекторам или прочим сервисерам, вырос на 50% по сравнению с 2013 годом.

 

Устойчивое сокращение

Развитие кредитования МСБ в 2015 году будут определять повышенная стоимость заемных средств, падение потребительской активности населения и усиление проблем финансового характера у бизнеса. В этих условиях приоритетом банков станет сохранение приемлемого качества кредитного портфеля. Основным трендом на рынке будет значительное сокращение скоринговых программ (большинство банков от них уже отказалось), а так же замещение классического кредитования на менее рисковые гарантийные операции и овердрафты.

Мы ожидаем усиление конкуренции за качественных клиентов с устойчивым бизнесом, банки в 2015 году будут бороться за клиентов, занятых в сегменте торговли продукцией повседневного спроса, поскольку они меньше прочих подвержены влиянию кризиса. Именно такие предприятия поддержат объемы рынка. В результате, конкуренция в данной сфере ощутимо усилится, и банки, которые не смогут предложить клиентам пониженные цены на свои услуги, будут вынуждены уходить в более рискованные сегменты рынка либо сокращать масштабы кредитования МСБ.

Позитивное влияние на рынок могут оказать меры, направленные на поддержку МСБ, с привлечением поручительства гарантийных организаций под умеренные процентные ставки. Данные программы, с одной стороны, будут стимулировать деятельность предприятий МСБ, а с другой  - обеспечивать качество и надежность кредитных портфелей банков. Формирование Национальной гарантийной системы должно обеспечить единые правила работы для всех кредитных организаций и фондов, что упростит процесс получения гарантии и одобрения по кредитной заявке для бизнеса.

Кроме того, для стимулирования интереса банков к финансированию сегмента МСБ необходимо снижение стоимости фондирования и нагрузки на капитал. Развитие механизма рефинансирования кредитов ЦБ на портфельной основе и секьюритизация портфелей кредитов МСБ гарантировано будет востребовано рынком при возможности заклада бумаг, что поспособствует более дешевому фондированию для банков, кредитующих сегмент МСБ. В частности, Банк России планирует снизить конечную стоимость кредитов для МСБ за счет внедрения нового механизм рефинансирования банков: средства от регулятора можно будет получить, отдав ему в залог кредиты МСБ, выданные под гарантии Агентства кредитных гарантий (АКГ). Соответствующие изменения в нормативные акты ЦБ (положение 312-П) вступят в силу во II квартале 2015 года. ЦБ будет принимать в залог рублевые кредиты МСБ, отнесенные к первой категории качества, и гарантированные Агентством кредитных гарантий.

Другой проблемой остается нагрузка на капитал. В западных странах, с учетом важности МСБ для экономического роста и восстановления экономики, кредиты МСБ взвешиваются с пониженным коэффициентом. Применение подобного инструмента  в российской практике, а также дополнительное снижение нагрузки на капитал при использовании гарантий институтов развития позволит повысить аппетиты банков к финансированию малых и средних предприятий и обеспечить устойчивое восстановление рынка.

 

RAEX («Эксперт РА») полагает, что динамика развития рынка кредитования МСБ в 2015 году может пойти по двум сценариям. Базовый сценарий предполагает среднегодовую цену на нефть 55 долларов США за баррель и уровень инфляции 13-14% за 2015 год. При базовом сценарии ключевая ставка Банка России будет дополнительно снижена в I полугодии 2015 до 12-13%. При таких условиях объем кредитного портфеля МСБ по итогам года сократится на 10% (на 0,5 трлн. руб. в абсолютном выражении) и составит 4,6 трлн. руб. на 01.01.2016. В рамках негативного сценария ожидается среднегодовая цена на нефть 40 долларов США за баррель, а инфляция на уровне 16-18%, что исключает дальнейшее понижение ключевой ставки. В случае реализации данного сценария по итогам 2015 года объем кредитного портфеля МСБ сократится на 15% (до 4,35 трлн. руб.). Оба сценария предполагают сохранение геополитической напряженности, сокращение реального ВВП и ухудшение показателей внутреннего и внешнего торгового оборота.

Кроме того, по базовому сценарию мы ожидаем, что доля долгосрочных кредитов по-прежнему будет небольшой и составит около 10-12% от общего объема кредитов выданных в 2015 году. Основной объем кредитования будет идти на оборотные цели и закрытие кассовых «разрывов». Просроченная задолженность в сегменте МСБ продолжит расти и, по нашим оценкам, к концу 2015 года может достичь 12% портфеля в базовом сценарии и 15% – в негативном.

БО